စျေးကွက်မတည်ငြိမ်မှုကို ကြံ့ကြံ့ခံနိုင်သော ကာကွယ်ရေးစတော့များ

ကျွန်ုပ်တို့သည် ယနေ့ခေတ်တွင် စျေးကွက်မုန်တိုင်းတစ်ခုတွင် နစ်မြုပ်နေပြီး မတည်ငြိမ်မှုများနှင့် ရင်ဆိုင်နေရသည်။ ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် ၎င်းတို့၏ အစုစုကို ပေါင်းထည့်ခြင်းဖြင့် ခံစစ်အနေအထားကို စတင်ရန်အချိန်ဖြစ်သည်။

ဂန္ထဝင်ခံစစ်ကစားကွက်များသည် ဂွင်စတော့များဖြစ်သည် – သို့သော် အခြားကာကွယ်သည့်ကစားကွက်များရှိသည်။ ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် စီးပွားရေးကျဆင်းမှုသို့ ဦးတည်နေသော်လည်း ဝယ်လိုအားဆက်လက်ရှင်သန်နေမည့် မရှိမဖြစ်လိုအပ်သောစက်မှုလုပ်ငန်းများရှိ ခိုင်မာသောထုတ်ကုန်လိုင်းများရှိသည့် စတော့များကို ၎င်းတို့၏အာရုံစူးစိုက်မှုကို ကျဉ်းမြောင်းစေနိုင်သည်။ ဤကုမ္ပဏီများသည် ထိခိုက်နစ်နာမှုခံစားရနိုင်သော်လည်း အမြတ်အစွန်းနှင့် အစုရှယ်ယာရှင်များထံ ပြန်လည်ပေးအပ်နိုင်မည်ဖြစ်သည်။

ဒါက div စတော့ရှယ်ယာတွေထဲ ခုန်ဆင်းတာထက် ဇယားဆွဲဖို့ ပိုရှုပ်ထွေးပေမယ့် Wall Street ရဲ့ လေ့လာသုံးသပ်သူတွေက အလုပ်တာဝန်ကို ကျေပွန်ကြပါတယ်။ သူတို့သည် ခိုင်မာသော ခံစစ်ရာထူးများကို သိမ်းပိုက်ထားသော စတော့များကို ရှာဖွေနေပြီး စျေးကွက်မတည်ငြိမ်မှု တိုးလာချိန်တွင် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကို အလားအလာကောင်းများစွာကို ပေးဆောင်လျက်ရှိသည်။

ငါတို့သုံးခဲ့တယ် TipRanks ဒေတာပလက်ဖောင်း Street ၏ လေ့လာဆန်းစစ်သူများထံမှ မကြာသေးမီက အတည်ပြုချက်ရထားသော ခံစစ်စတော့ 2 ခု၏ အသေးစိတ်အချက်အလက်များကို ရှာဖွေရန်။ ဤအမည်များသည် ဆွဲဆောင်မှုရှိသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုရွေးချယ်မှုများကို ယခုချက်ချင်းပြုလုပ်ရခြင်းဖြစ်သည်ဟု သူတို့ထင်ကြသည်ကို ကြည့်ကြပါစို့။

Rambus, Inc. (RMBS)

ဒေါ်လာ 2.7 ဘီလီယံဒေါ်လာစျေးကွက်ထုပ်ပိုးထားသောကုမ္ပဏီ Rambus သည် memory interface niche တွင်ခိုင်မာသောအနေအထားကိုရရှိထားသည့် semiconductor ချစ်ပ်စက်လုပ်ငန်းတွင်ကျွန်ုပ်တို့စတင်ပါမည်။ Rambus သည် ထိပ်တန်းမှတ်ဉာဏ်ကြားခံ ချစ်ပ်များ၊ မြန်နှုန်းမြင့် အင်တာဖေ့စ် IP ချစ်ပ်များနှင့် လုံခြုံရေး IP ဖြေရှင်းချက်များကို ပေးဆောင်သည်။ ကုမ္ပဏီ၏ ထုတ်ကုန်များသည် ဒေတာစင်တာ အပိုင်း၊ IoT၊ AI နှင့် စက်သင်ယူမှုများ၊ နှင့် ကိုယ်ပိုင်အုပ်ချုပ်ခွင့်ရ ယာဉ်ကဏ္ဍတို့တွင် အသုံးပြုမှု တွေ့ရှိထားသည်။

Rambus ၏ မတူညီသော ထုတ်ကုန်လိုင်းနှင့် ဖောက်သည်အခြေခံသည် ဆီမီးကွန်ဒတ်တာစက်မှုလုပ်ငန်းတွင် ကျောက်ချရပ်နားထားသောကြောင့် ကုမ္ပဏီအား ၎င်း၏ ခံစစ်ရပ်တည်ချက်ကို ပေးသည်။ ၎င်းတို့သည် ၎င်းတို့၏ ဝယ်လိုအားကို မဆုံးရှုံးစေသော ထုတ်ကုန်များဖြစ်သည်။ ဖောက်သည်များက အမှာစာများပြန်တက်လာလျှင်ပင် ခေတ်မီနည်းပညာနှင့် စက်မှုလုပ်ငန်းသည် နောက်ဆုံးပေါ် ချစ်ပ်များမပါဘဲ အလုပ်မဖြစ်နိုင်ပါ။

ဒါကို Rambus ရဲ့ လတ်တလော 2Q22 ဘဏ္ဍာရေးရလဒ်တွေမှာ တွေ့မြင်နိုင်ပါတယ်။ ကုမ္ပဏီသည် ယခင်ထုတ်ဝေခဲ့သော လမ်းညွှန်ချက်၏ထိပ်တွင် ဝင်ငွေနှင့် ၀င်ငွေများကို အစီရင်ခံပါသည်။ ထိပ်တန်းလိုင်းသည် $121 million သို့ရောက်ရှိခဲ့ပြီး လွန်ခဲ့သည့်နှစ်သုံးလပတ်တွင်ဖော်ပြထားသော $42.6 million မှ 85% တိုးတက်ခဲ့သည်။ ကုမ္ပဏီ၏ ထိပ်တန်းလိုင်းသည် ၎င်း၏ အပိုင်းသုံးပိုင်းစလုံးတွင် ခိုင်မာသော တိုးတက်မှုကို မြင်တွေ့ခဲ့ရသည်- ထုတ်ကုန်ဝင်ငွေသည် တစ်နှစ်လျှင် 70% တိုးလာပြီး $53.3 သန်းအထိ၊ စာချုပ်နှင့် အခြားဝင်ငွေသည် ဒေါ်လာ ၁၉.၈ သန်းအထိ 67% တိုးလာသည်။ နှင့် တော်ဝင်ကြေးများ သည် 19.8% ပိုနည်းသော အမြတ်ကို ပြသခဲ့ပြီး $14 million ဖြင့် ဝင်ရောက်ခဲ့သည်။ ဝင်ငွေအရ EPS သည် ရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် 48 ဆင့်မှ 10 ဆင့်အထိ y/y သုံးဆကျော်ကို လျှော့ပေးသည်။

စဉ်ဆက်မပြတ်ပုံပြင်

Deutsche Bank မှ အလေးချိန်ရှိသော ကြယ် 5 ပွင့် ခွဲခြမ်းစိတ်ဖြာသူ Sidney Ho သည် ကုမ္ပဏီ၏ ခိုင်မာသော ရပ်တည်ချက်နှင့် ယုံကြည်စိတ်ချရသော ရလဒ်များကို ထောက်ပြကာ Rambus အတွက် ဖြစ်ရပ်ကို ပြုလုပ်သည်- “RMBS သည် ၎င်း၏ ထုတ်ကုန်အစုစုတစ်လျှောက် ခိုင်မာသော ဝယ်လိုအားကို ပေးဆောင်ခဲ့သည်။ ၎င်း၏ထုတ်ကုန်နှင့် ဆီလီကွန် IP လုပ်ငန်းနှစ်ခုလုံးတွင် ခိုင်မာသောတိုးတက်မှုအခွင့်အလမ်းများနှင့် လိုင်စင်၀င်ငွေ၏ မြင့်မားသောထပ်တလဲလဲစီးကြောင်းများကို ထည့်သွင်းစဉ်းစားခြင်းဖြင့် RMBS သည် ကျွန်ုပ်တို့၏လွှမ်းခြုံမှုတွင် အကာအကွယ်အရှိဆုံးအမည်များထဲမှတစ်ခုအဖြစ် ကျွန်ုပ်တို့ရှုမြင်ပါသည်။ ကျွန်ုပ်တို့၏ CY4E EV/Sales သည် ~23x မျှတန်ဖိုးရှိသော စတော့ရှယ်ယာများဖြင့်၊ ကျွန်ုပ်တို့သည် စွန့်စားရသောဆုကြေးငွေ ပရိုဖိုင်ကို နှစ်သက်ပါသည်…”

Ho သည် ဤမှတ်ချက်များကို ဝယ်ရန်အဆင့်သတ်မှတ်ချက်နှင့် $32 စျေးနှုန်းပစ်မှတ်ဖြင့် ဖြည့်စွက်ပြီး တစ်နှစ်တာ တိုးတက်မှုအလားအလာ 30% ကို ဆိုလိုသည်။ (ဟိုရဲ့ မှတ်တမ်းကို ကြည့်ဖို့၊ ဤနေရာကိုကလစ်နှိပ်ပါ.)

ဤစတော့ရှယ်ယာ၏ Strong Buy consensus အဆင့်သတ်မှတ်ချက်သည် မကြာသေးမီရက်သတ္တပတ်များအတွင်း အပြုသဘောဆောင်သော သုံးသပ်ချက် 3 ခုတင်ပြခဲ့သော Wall Street ၏ လေ့လာသုံးသပ်သူများထံမှ တညီတညွတ်တည်း သဘောထားအပေါ် အခြေခံထားသည်။ ရှယ်ယာများသည် လက်ရှိစျေးနှုန်း $25.29 ရှိပြီး ၎င်းတို့၏ $34.33 ပျမ်းမျှပစ်မှတ်သည် လာမည့် 36 လအတွက် 12% upside ကို အကြံပြုထားသည်။ (TipRanks တွင် Rambus ၏ စတော့ခန့်မှန်းချက်ကို ကြည့်ပါ။.)

Masco ကော်ပိုရေးရှင်း (ဒါပေမဲ့)

ကျွန်ုပ်တို့၏စာရင်းတွင် နောက်တစ်ခုအနေဖြင့် Masco Corp သည် အိမ်ဆောက်ခြင်းနှင့် အိမ်ပြုပြင်ခြင်းကဏ္ဍများကို အာရုံစိုက်သည့် ဆောက်လုပ်ရေးလုပ်ငန်းတွင် ဒေါ်လာ 11 ဘီလီယံကစားသမားဖြစ်သည်။ Masco သည် အစိတ်အပိုင်းကုမ္ပဏီများသည် သစ်သားအစွန်းအထင်းများမှ မှန်ရေချိုးခန်းတံခါးများအထိ ဗီရိုများ၊ ပြတင်းပေါက်များနှင့် ၎င်းတို့၏ ဟာ့ဒ်ဝဲများအပြင် အိမ်သုံးပိုက်ဆက်တပ်ဆင်မှုများအတွက် လိုအပ်သည့်အရာအားလုံးအပြင် ပိုက်များမှ အဆို့ရှင်အထိ ရေပိုက်ခေါင်းအထိ၊ မီးဖိုချောင်ရေကန်။ Masco သည် မြောက်အမေရိကတွင် ကုန်ထုတ်စက်ရုံ ၃၀ ရှိပြီး မီရှီဂန်၊ Livonia တွင် ရုံးချုပ်ရှိသည်။

ကာလလယ်တွင် အိမ်ခြံမြေကဏ္ဍနှင့်ပတ်သက်သည့် မေးခွန်းများရှိနေသော်လည်း - အထူးသဖြင့်၊ အတိုးနှုန်းများ မြင့်တက်ခြင်း၊ အိမ်ရောင်းချမှု ကျဆင်းပါက မည်သို့ဖြစ်မည်နည်း - Masco ၏ ခိုင်မာသောအိမ်တိုးတက်ရေးတွင် မြင့်မားသောအကာအကွယ်များ ပေးဆောင်မည်ဖြစ်သည်။ ပုံမှန်အားဖြင့်၊ အိမ်ရောင်းအားကျဆင်းသောအခါ၊ အိမ်တိုးတက်မှုသည် ခွန်အားကိုမြင်သည်၊ အခုမရောင်းနိုင်သေးတဲ့ ပိုင်ရှင်တွေက ရေရှည်တန်ဖိုးကို မျှော်ကိုးပြီး အဆင့်မြှင့်ဖို့ မျှော်နေကြတယ်။

အဲဒါကို စိတ်ထဲမှာ စွဲမှတ်ထားရင် နောက်ဆုံးဘဏ္ဍာရေးနှစ် (2Q22) ကို စစ်ဆေးပြီး Masco က 8% y/y ရောင်းအားတိုးတက်မှု စုစုပေါင်း $2.35 ဘီလီယံအထိ ရှိတာကို တွေ့နိုင်ပါတယ်။ ၎င်းသည် လုပ်ငန်းလည်ပတ်အမြတ်ငွေ ဒေါ်လာ ၄၀၈ သန်းကို ထုတ်ပေးပြီး အမြတ်ငွေ ၁၇.၃ ရာခိုင်နှုန်း ရရှိခဲ့သည်။ ရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် $408 ဖြင့် ချိန်ညှိထားသော EPS သည် y/y ညီညီညာညာဖြစ်ပြီး $17.3 ကြိုတင်ခန့်မှန်းချက်အောက်သို့ ဝင်ရောက်လာသည်။ Masco သည် ငွေသားပိုင်ဆိုင်မှု ဒေါ်လာ သန်း 1.14 နှင့် လည်ပတ်နေသော အကြွေး $ 1.19 ဘီလီယံ အပါအဝင် စုစုပေါင်းငွေဖြစ်လွယ်မှုကိုလည်း အစီရင်ခံခဲ့သည်။

ဤစတော့ရှယ်ယာသည် နောက်ဆုံးသုံးလပတ်အစီရင်ခံစာတွင် မျှော်လင့်ထားသည့်အတိုင်း မပြည့်မီသော်လည်း လက်ရှိအခြေအနေနှင့် ကိုင်တွယ်ဖြေရှင်းရန် ကုမ္ပဏီသည် ကောင်းမွန်စွာဖွဲ့စည်းထားကြောင်း Wells Fargo ၏ Deepa Raghavan ထံမှ စိတ်ဝင်စားမှုရယူထားသည်။

"CQ2 EPS miss သည် အံ့အားသင့်စရာဖြစ်ခဲ့သော်လည်း mgmt သည် လုပ်ငန်းလည်ပတ်မှု မထိရောက်မှုကို အကြောင်းပြချက်အဖြစ် မှတ်ချက်ချခဲ့သည်" ဟု လေ့လာသူမှ ရှင်းပြခဲ့သည်။ “မည်သို့ပင်ဆိုစေကာမူ MAS ၏ လက်မှတ်နည်းပါးသော စားသုံးသူထိတွေ့မှုနှင့် ခိုင်မာသောလက်ကျန်ရှင်းတမ်းသည် ကျဆင်းနေသည့်ကာလတွင် အစုစုအတွက် ခုခံကာကွယ်မှုတစ်ခုအဖြစ် ဆက်လက်တည်ရှိနေပါသည်။ Net-net၊ ငါတို့ MAS ကို ဆက်ပြီး သဘောကျတယ်။"

ရှေ့ဆက်ပြီး Raghavan သည် ဤရှယ်ယာများကို အဝလွန်ခြင်း (ဝယ်) အဆင့်သတ်မှတ်ပေးထားပြီး သူမ၏စျေးနှုန်းပစ်မှတ်မှာ $62 သည် ရှေ့နှစ်အတွက် 27% ၏အထက်တွင် သူမ၏ယုံကြည်ချက်ကို ညွှန်ပြနေပါသည်။ ( Raghavan ၏ မှတ်တမ်းကို ကြည့်ရှုရန်၊ ဤနေရာကိုကလစ်နှိပ်ပါ.)

Masco ပေါ်ရှိ Wells Fargo မြင်ကွင်းသည် တက်ကြွသော်လည်း Wall Street သည် ယေဘုယျအားဖြင့် အညီအမျှ ခွဲခြားထားသည်။ မကြာသေးမီက သုံးသပ်ချက် 10 ခုတွင် တစ်ခုလျှင် Buy and Hold အတွက် 5 ခု ပါဝင်သည်။ $61.89 ပျမ်းမျှစျေးနှုန်းပစ်မှတ်သည် Raghavan ၏ရည်မှန်းချက်နှင့်နီးပါးတူညီနေချိန်တွင် အလယ်အလတ်ဝယ်သဘောတူညီမှုအဆင့်သတ်မှတ်ချက်အတွက် ၎င်းသည်လုံလောက်ပါသည်။ (TipRanks တွင် Masco ၏ စတော့ခန့်မှန်းချက်ကို ကြည့်ပါ။.)

စတော့အရောင်းအဝယ်အတွက်ဆွဲဆောင်မှုရှိသောစျေးနှုန်းဖြင့်အကြံဥာဏ်ကောင်းများရရှိရန် TipRanks 'သို့သွားရောက်ပါ။ ဝယ်ရန်အကောင်းဆုံးသိုTipRanks ၏ရှယ်ယာထိုးထွင်းသိမြင်မှုအားလုံးကိုစုစည်းပေးသောအသစ်စက်စက်ကိရိယာတစ်ခု။

မသက်ဆိုင်ကြောင်းရှင်းလင်းချက်: ဤဆောင်းပါးတွင်ဖော်ပြထားသောထင်မြင်ချက်များသည်အထူးပြုလေ့လာသုံးသပ်သူများသာဖြစ်သည်။ အကြောင်းအရာကိုသတင်းအချက်အလက်ရည်ရွယ်ချက်များအတွက်သာအသုံးပြုရန်ရည်ရွယ်သည်။ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုမပြုလုပ်မီသင့်ကိုယ်ပိုင်ဆန်းစစ်မှုကိုပြုလုပ်ရန်အလွန်အရေးကြီးသည်။