4 အတိုးနှုန်းတက်သည်နှင့်အမျှ သင့်အစုစုတွင်ပြုလုပ်ရန် ရွေ့လျားသည်။

အတိုးနှုန်းတွေ မြင့်တက်လာတယ်။ Federal Reserve သည် ဗုဒ္ဓဟူးနေ့နှောင်းပိုင်းတွင် ၎င်း၏ပထမဆုံးအတိုးနှုန်းကို 2018 ခုနှစ်နှောင်းပိုင်းကတည်းက အတည်ပြုခဲ့ပြီး - ယခုနှစ်တွင် ခြောက်ထပ်တိုးလာဖွယ်ရှိသည်။

သမားရိုးကျ ဉာဏ်ပညာရှိတုန်း နှောင်ကြိုးအထွက်နှုန်း ဆန့်ကျင်ဘက်သို့ရွှေ့ပါ။ အတိုးနှုန်းMorningstar မှ သုတေသနအသစ်သည် အတိုးနှုန်းများတက်သောအခါတွင် ရိုးရာအစုစု ကွဲပြားမှုနည်းပညာများသည် အဘယ်ကြောင့် အလုပ်မဖြစ်သည်ကို ပြသပါသည်။

သောကြောင့်ဖြစ်သည် ဆက်စပ်မှု အစုရှယ်ယာများနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များကြားတွင် နှုန်းထားများ တိုးလာသောအခါတွင် ကွဲပြားမှုများအတွက် လိုအပ်သောအရာများနှင့် အတိအကျ ဆန့်ကျင်ဘက်ဖြစ်သည်။ Morningstar သည် လာမည့်အတိုးနှုန်းတက်ခြင်းအတွက် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအသုံးပြုနိုင်သည့် နည်းဗျူဟာအချို့ကို ပေးစွမ်းနိုင်သော်လည်း၊ ကာလရှည်အချိန်ကာလအပိုင်းအခြားအလိုက် စိတ်ရှည်သောရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ရိုးရာစတော့ရှယ်ယာများနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များ ကွဲပြားခြင်းကို လိုက်နာရန် အကောင်းဆုံးဖြစ်နိုင်ပါသည်။

ငွေရေးကြေးရေး အကြံပေးတစ်ဦးသည် အတိုးနှုန်းကို ပြောင်းလဲရန် သင့်အား စီစဉ်စေပြီး ငွေကြေးဖောင်းပွမှုမှ သင့်အစုစုကို စည်းစည်းရန် ကူညီနိုင်သည်။ ယုံကြည်စိတ်ချရသော အကြံပေးပုဂ္ဂိုလ်ကို ယနေ့ရှာဖွေပါ။.

အဘယ်ကြောင့်ဆိုသော် အတိုးနှုန်းတက်ခြင်းသည် မတူကွဲပြားခြင်းကို ပိုမိုခက်ခဲစေသည်။

ဘာကြောင့်လဲဆိုတာကိုနားလည်ဖို့ အစုစုကိုအမျိုးမျိုး အတိုးနှုန်းများ တက်လာသောအခါတွင် ပိုမိုစိန်ခေါ်မှုဖြစ်လာသည်၊ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူသည် တစ်ဦးနှင့်တစ်ဦး ဆက်စပ်နေသော ငွေရေးကြေးရေး မည်ကဲ့သို့ ရွေ့ပြောင်းပုံကို ယေဘူယျ နားလည်မှု ရှိရပါမည်။ ဒါကို ဆက်စပ်မှုလို့ ခေါ်တယ်။

Securities သည် ယေဘုယျအားဖြင့် တူညီသော ဦးတည်ရာသို့ ရွေ့လျားခြင်း သို့မဟုတ် ဆန့်ကျင်ဘက် ဦးတည်ရာသို့ ရွေ့လျားခြင်းဟု ဆိုလိုသည်မှာ အပြုသဘောဖြင့် ဆက်စပ်နိုင်သည် ။ ဥပမာအားဖြင့်၊ တစ်ချိန်တည်းမှာ ပုံမှန်အားဖြင့် တန်ဖိုးတက်သွားသော စတော့ရှယ်ယာများသည် အပြုသဘောဆောင်သောဆက်စပ်မှုရှိသည်။ အပြန်အလှန်အားဖြင့်၊ ဆန့်ကျင်ဘက်သို့ ရွေ့လျားနေသော လမ်းကြောင်းများသည် အဆိုးဘက်သို့ ဆက်စပ်နေသည်။

ကွဲပြားသောအစုစုတစ်ခုသည် ပိုမိုအန္တရာယ်များသောစတော့များကိုတန်ပြန်ရန်ဘွန်းများပေါ်တွင်အမှီပြုပါက၊ အတိုးနှုန်းမြင့်တက်လာသောအခါ အထူးသဖြင့် ငွေချေးစာချုပ်များပေါ်တွင် ပိုရှည်သောအတိုးနှုန်းများပိုမိုဖိစီးလာသောအခါ ထိုလက်ကျန်ငွေရရှိရန်ပိုမိုခက်ခဲလာပါသည်။

“ယေဘုယျအားဖြင့်၊ စျေးကွက်က ချေးငှားစရိတ်တွေတက်ဖို့ မျှော်လင့်တဲ့အခါ စတော့ရှယ်ယာတွေနဲ့ ငွေချေးစာချုပ်တွေကြားက ဆက်စပ်မှုတွေ တိုးလာပါတယ်” ဟု Morningstar က ၎င်း၏စာတွင် ရေးသားခဲ့သည်။ 2022 Diversification Landscape အစီရင်ခံစာ. “ဘာကြောင့်လဲဆိုတော့ စာချုပ်တစ်ခုရဲ့ အတိုးနှုန်းက တိုက်ရိုက်သက်ရောက်တဲ့ တွက်ချက်မှုဟာ လုံခြုံရေးရဲ့ ရိပ်မိတဲ့တန်ဖိုးရဲ့ ကြီးမားတဲ့ အစိတ်အပိုင်းတစ်ခုပါ၀င်တာကြောင့်ပါ။ သိသာထင်ရှားသောကြာချိန် (အတိုးနှုန်းအန္တရာယ်အတိုင်းအတာတစ်ခု) သယ်ဆောင်သည့်ရှည်လျားသောသက်တမ်းရင့်နှောင်ကြိုးများသည်အားနည်းချက်ရှိသည်။”

စဉ်ဆက်မပြတ်ပုံပြင်

Morningstar မှတ်ချက်အတိုင်း၊ ၁၀ နှစ် အမေရိကန်ဘဏ္bondsာရေးငွေချေးစာချုပ်များ အတိုးနှုန်းလှုပ်ရှားမှုများအတွက် "လက်တွေ့ကျသော proxy" များဖြစ်သည်။ 1950 နှင့် 2021 ခုနှစ်ကြားတွင်၊ လစဉ် 10 နှစ် Treasury Bond အထွက်နှုန်းအမြင့်ဆုံး ဆယ်စုနှစ်များ (၁၉၇၀၊ ၈၀ နှင့် ၉၀ ခုနှစ်များ) သည် စတော့များနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များ အပြုသဘောဖြင့် အများဆုံးဆက်စပ်နေခဲ့သော ဆယ်စုနှစ်များဖြစ်သည်။

အတိုးနှုန်းတက်နေစဉ်အတွင်း ကွဲပြားအောင်ပြုလုပ်နည်း

ဒီတော့ အတိုးနှုန်းတွေ တက်လာတဲ့အခါ ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူ ဘာလုပ်ရမလဲ။ Morningstar အစီရင်ခံစာသည် အကြံဥာဏ်များစွာကို ပေးသည်။ ပထမဦးစွာ၊ ကွဲပြားသောအစုစုကို ထိန်းသိမ်းရန် ရှာဖွေနေသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ကြာရှည်သော ငွေချေးစာချုပ်များ/ရန်ပုံငွေများမှ အလယ်အလတ် သို့မဟုတ် ကာလတို ငွေချေးစာချုပ်များအဖြစ်သို့ ကူးပြောင်းရန် စဉ်းစားနိုင်သည်ဟု အစီရင်ခံစာက အကြံပြုထားသည်။

ရေပေါ်နှုန်း ပြင်ပစံနှုန်းများပေါ်မူတည်၍ အတိုးနှုန်းပြောင်းလဲနေသော ငွေချေးစာချုပ်များတွင် ရင်းနှီးမြုပ်နှံထားသည့် ရန်ပုံငွေများသည်လည်း နှုန်းထားများ မြင့်တက်လာရန် မျှော်လင့်သည့်အခါ ရွေးချယ်မှုတစ်ခု ဖြစ်နိုင်သည်။ သို့သော်လည်း Morningstar မှ မျော်လင့်ထားသော ငွေကြေးများသည် အစိုးရငွေချေးစာချုပ်ထက် အကြွေးအန္တရာယ် ပိုများကြောင်း မှတ်သားထားသည်။

ထို့နောက် Morningstar ဟုခေါ်သော ရွှေနှင့်ကဲ့သို့ “အထူးအဆန်းများ” ဟုခေါ်သည်။ ရှယ်ယာဈေးကွက်ရန်ပုံငွေများ. ဤပိုင်ဆိုင်မှုများသည် စတော့ရှယ်ယာများနှင့် ဆက်စပ်မှုနည်းပါးပြီး ဘွန်းစာချုပ်များကမ်းလှမ်းသည်ထက် ပိုမိုကွဲပြားမှုကို ရှာဖွေနေသည့် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် ရွေးချယ်စရာကောင်းများဖြစ်သည်။ သို့သော် ရေပေါ်နှုန်းရန်ပုံငွေများကဲ့သို့ ၎င်းတို့သည် ၎င်းတို့၏ကိုယ်ပိုင်အန္တရာယ်များနှင့်အတူ ပါလာသည်ဟု အစီရင်ခံစာက ထပ်လောင်းပြောကြားခဲ့သည်။

“ရွှေဈေးဟာ စိတ်ဓာတ်တွေ လွှမ်းမိုးမှု ကြီးမားပြီး စျေးကွက် အကျပ်အတည်း ကာလအတွင်းမှာ ရွှေက ဆွဲဆောင်မှု ရှိလာပါတယ်” ဟု အစီရင်ခံစာက ဆိုသည်။ “သာတူညီမျှစျေးကွက်ကြားနေဗျူဟာများသည် မှန်ကန်ရန်ခက်ခဲပြီး ကမ်းလှမ်းမှုများစွာတွင် ကိုက်ညီမှုမရှိသော စွမ်းဆောင်ရည်ပရိုဖိုင်များရှိသည်။ အဆုံးစွန်အားဖြင့်၊ ဤလိုင်းများတစ်လျှောက်တွင် စွန့်စားရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် အန္တရာယ်များကို နားလည်သော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက်ဖြစ်သည်။”

စတုတ္ထနှင့် အသင့်တော်ဆုံး အခြားရွေးချယ်စရာသည် တည်ရှိနေပေမည်။ တက်ကြွစွာစီမံခဲ့သည် ငွေချေးစာချုပ်များ။ တက်ကြွစွာ စီမံခန့်ခွဲထားသော ရန်ပုံငွေများထက် ပိုမိုပြောင်းလွယ်ပြင်လွယ်ရှိသည်။ အညွှန်းကိန်းရန်ပုံငွေများ နှင့် အတိုးနှုန်းများ မြင့်တက်လာခြင်း၏ အန္တရာယ်များကို ရှောင်ရှားနိုင်သည်ဟု Morningstar က မှတ်ချက်ပြုသည်။

သို့သော် အရည်အသွေးမြင့် ငွေချေးစာချုပ်များနှင့် အစားထိုး၍မရပါ။ 60/40 အစုစုအတိုးနှုန်းတွေ တက်လာရင်တောင်။ စတော့များနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များကြား ဆက်စပ်မှု အမြင့်ဆုံးဆယ်စုနှစ်သုံးခုတွင်၊ ဆက်ဆံရေးသည် 0.5 ထက်မကျော်လွန်ပါ (အများဆုံးဆက်စပ်မှုသည် 1.0) ဖြစ်သည်။

"အရေးကြီးဆုံးမှာ၊ တည်ငြိမ်သော သို့မဟုတ် ကျဆင်းသည့်နှုန်းများ အပါအဝင် အချိန်ပိုရှည်သော ကာလများအတွင်း၊ စတော့များနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များကြား ကွဲပြားသော အကျိုးခံစားခွင့်များသည် အစုစု၏ စွန့်စားချိန်ညှိထားသော ပြန်အမ်းငွေကို သိသိသာသာ တိုးတက်စေသည်" ဟု အစီရင်ခံစာက နိဂုံးချုပ်ထားသည်။ “၁၉၅၀ မှ ၂၀၂၁ နှစ်ကုန်အထိ၊ အန္တရာယ် - ချိန်ညှိပြန် (a ဖြင့်တိုင်းတာသည်။ ရှပ်အချိုး60/40 အစုစု၏ ) စတော့ရှယ်ယာများနှင့် ငွေချေးစာချုပ် အစိတ်အပိုင်းများထက် ထွက်လာသည်။"

မင်းရဲ့အချိန်မိုးကုပ်စက်ဝိုင်းက ရှည်နေတယ်ဆိုရင်၊ မင်းရဲ့ အတိအကျနဲ့ ပတ်သက်ပြီး ဖိစီးဖို့ မလိုအပ်တော့တာ ဖြစ်နိုင်တယ်။ ပိုင်ဆိုင်မှုခွဲဝေ မြင့်တက်လာသော ပတ်ဝန်းကျင်ကို ကြံ့ကြံ့ခံနိုင်မည်ဖြစ်သည်။ "ဒါကြောင့် နှုန်းထားတွေ မြင့်တက်နေတဲ့ ကာလကို စွဲလမ်းနေမယ့်အစား စိတ်ရှည်တဲ့ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတွေက ရေရှည်မှာ ကွဲပြားမှုကို ယုံကြည်သင့်တယ်" ဟု အစီရင်ခံစာက ဆိုသည်။

အောက်ဆုံးလိုင်း

ပစ်မှတ်ဖက်ဒရယ်အတိုးနှုန်းသည် 2018-0% မှ 0.25-0.25% သို့သွားသောအခါ 0.50 ခုနှစ်နောက်ပိုင်း ပထမဆုံးအကြိမ် ဗဟိုဘဏ်အတိုးနှုန်းကို တိုးမြှင့်ခဲ့သည်။ နှုန်းထား တိုးခြင်းသည် 2022 ခုနှစ်တွင် မျှော်မှန်းထားသည့် တိုးတက်မှု ခုနစ်ခုအနက် ပထမဆုံးဖြစ်သည်။

Morningstar သည် အတိုးနှုန်းများ တက်လာသောအခါ စတော့များနှင့် ငွေချေးစာချုပ်များကြား ဆက်စပ်မှုလည်း တိုးလာကြောင်း တွေ့ရှိခဲ့သည်။ ယင်းက အစုရှယ်ယာများအတွင်း ကွဲပြားမှုများကို ပိုမိုစိန်ခေါ်စေသည်။ သို့သော်လည်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ကာလရှည်စာချုပ်များမှ လှည့်ပတ်ခြင်းနှင့် တိုတောင်းသောကြာချိန်များအဖြစ်၊ ရေပေါ်နှုန်းရန်ပုံငွေများတွင် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံခြင်း၊ တက်ကြွစွာ စီမံခန့်ခွဲသော ငွေချေးစာချုပ်များ မဟာဗျူဟာများကဲ့သို့ နည်းဗျူဟာဆိုင်ရာ လှုပ်ရှားမှုများကို စဉ်းစားနိုင်သည်။

မိုးလေဝသစျေးကွက်မတည်ငြိမ်မှုအတွက် အကြံပြုချက်များ

• တစ်ခါတစ်ရံတွင် သင့်ထောင့်တွင် ပရော်ဖက်ရှင်နယ်ငွေကြေးအကြံပေးတစ်ဦးရှိခြင်းသည် အထူးသဖြင့် စျေးကွက်မတည်ငြိမ်သည့်အချိန်များတွင် အမှန်တကယ်အကျိုးပေးသည်။ အရည်အချင်းပြည့်မီသော ဘဏ္ဍာရေးအကြံပေးတစ်ဦးကို ရှာဖွေရန် ခက်ခဲနေစရာ မလိုပါ။ SmartAsset ၏ အခမဲ့တူးလ် သင့်ဒေသတွင် တာဝန်ထမ်းဆောင်နေသော ဘဏ္ဍာရေးအကြံပေး သုံးဦးအထိ သင်နှင့် ကိုက်ညီပြီး သင့်အတွက် သင့်တော်မည့် အကြံပေးပုဂ္ဂိုလ်ကို အခကြေးငွေ မယူဘဲ တွေ့ဆုံမေးမြန်းနိုင်ပါသည်။ မင်းရဲ့ဘဏ္ဍာရေးပန်းတိုင်တွေကို အောင်မြင်အောင် ကူညီပေးနိုင်မယ့် အကြံပေးတစ်ယောက်ကို ရှာဖို့ အဆင်သင့်ဖြစ်ရင်၊ ယခုစတင်လိုက်ပါ။

• စျေးကွက်မတည်မငြိမ်ဖြစ်မှုကို အကဲဖြတ်သောအခါ၊ သင့်ဗီဇကို နောက်ပြန်ဆုတ်ရန် မကြာခဏ သတိထားသင့်သည်။ အကျပ်အတည်းကာလတွင် ရင်းနှီးမြုပ်နှံခြင်းသည် ရေရှည်တွင် အမှန်တကယ် ပေးဆပ်နိုင်သည်။ တစ်ချက်လောက်ကြည့်လိုက်ပါ။ S&P 500 ၏ စွမ်းဆောင်ရည် လွန်ခဲ့သည့် ၂၃ နှစ်တာ ကာလအတွင်း နိုင်ငံတကာ အကျပ်အတည်းများ ပေါ်ပေါက်ခဲ့သည်။

ဓာတ်ပုံ ခရက်ဒစ်: ©iStock.com/cnythzl, ©iStock.com/pabradyphoto, ©iStock.com/insta_photos

the post 4 အတိုးနှုန်းတက်သည်နှင့်အမျှ သင့်အစုစုတွင်ပြုလုပ်ရန် ရွေ့လျားသည်။ ပထမဦးဆုံးအပျေါမှာထငျရှား SmartAsset ဘလော့ဂ်.