Colgate-Palmolive ၏ အမြတ်ဝေစု ကြီးထွားမှုအလားအလာကို ဆန်းစစ်ခြင်း။

နိုဝင်ဘာလ၏ရွေးချယ်မှုများမှပြန်လည်ရယူပါ

ယေဘုယျအားဖြင့်၊ Dividend Growth Stocks 10 တွင် 30 သည် S&P 500 ကို နိုဝင်ဘာလ 23 ရက်မှ 2021 ခုနှစ်အထိ 27 ခုနှစ် ဒီဇင်ဘာလ 2021 ရက်အထိ စွမ်းဆောင်ရည်ထက် သာလွန်သည်။ စျေးနှုန်းပြန်အမ်းမှုအရ Dividend Growth Stocks Model Portfolio (+0.5%) သည် S&P 500 (+1.9%) ကို စွမ်းဆောင်ရည် နိမ့်ကျခဲ့သည်။ ) 1.4% ဖြင့် စုစုပေါင်း ပြန်အမ်းငွေအပေါ် အခြေခံ၍ Model Portfolio (+0.7%) သည် S&P 500 (+2.3%) ဖြင့် 1.6% ဖြင့် စွမ်းဆောင်ရည် အကောင်းဆုံး စတော့ရှယ်ယာသည် 12% တက်လာခဲ့သည်။

ဒီ model အစုစုကိုများအတွက်နည်းစနစ်မြတ်များတိုးတက်မှုနှုန်းအပေါ်အာရုံစူးစိုက်နှင့်အတူ All Cap Blend စတိုင်ကိုတုပ။ ရွေးချယ်ထားသောစတော့ရှယ်ယာများသည်ဆွဲဆောင်မှုရှိသောသို့မဟုတ်အလွန်ဆွဲဆောင်မှုရှိသောအဆင့်ကိုရရှိသည်၊ ကောင်းမွန်သောငွေသားစီးဆင်းမှု (FCF) နှင့်စီးပွားရေးမှရရှိသောဝင်ငွေများကိုရရှိသည်၊ လက်ရှိအမြတ်အစွန်း> ၁% နှင့်နှစ် ၅ နှစ်ဆက်တိုက်အမြတ်တိုးပွားမှုဆိုင်ရာမှတ်တမ်းများရှိသည်။ ဤပုံစံအစုစုသည်လက်ရှိဝင်ငွေထက်ရေရှည်အရင်းအနှီးကိုပိုမိုတန်ဖိုးထားရန်ပိုမိုအာရုံစိုက်သော်လည်းအထူးသဖြင့်ကြီးထွားလာသည့်အမြတ်အစွန်းများ၊

ဒီဇင်ဘာလမှ အထူးအသားပေးစတော့ခ်- Colgate-Palmolive ကုမ္ပဏီ
CL

Colgate-Palmolive Company (CL) သည် ဒီဇင်ဘာလ၏ Dividend Growth Stocks Model Portfolio မှ အထူးပြုထားသော စတော့ရှယ်ယာများ ဖြစ်ပါသည်။ 2018 ခုနှစ် ဇွန်လတွင် Colgate-Palmolive သည် Long Idea ကို ပြုလုပ်ခဲ့သည်။ ထိုအချိန်မှစ၍၊ S&P 34 သည် 500% အထိ 78% တက်သွားခဲ့သည်။ ၎င်း၏စွမ်းဆောင်ရည်နိမ့်သော်လည်း၊ စတော့ရှယ်ယာသည် ဆွဲဆောင်မှုရှိသော စွန့်စားမှု/ဆုလာဘ်ကို ပေးဆောင်ဆဲဖြစ်သည်။ Colgate-Palmolive ၏ နောက်ဆုံးအစီရင်ခံစာကို ဤနေရာတွင် ကြည့်ပါ။

Colgate-Palmolive သည် နှစ်စဉ် ပေါင်းစည်းထားသော ၀င်ငွေ 1% နှင့် လွန်ခဲ့သည့် ငါးနှစ်အတွင်း နှစ်စဉ် ပေါင်းစည်းထားသော အမြတ်ငွေ (NOPAT) ဖြင့် 4% တိုးလာပါသည်။ ကုမ္ပဏီ၏ NOPAT margin သည် 16 ခုနှစ်တွင် 2015% မှ 18% သို့ တိုးလာကာ 2.0 လကြာ (TTM) ကာလတွင် တိုးတက်လာပြီး ကုမ္ပဏီ၏စီးပွားရေးဝင်ငွေသည် တစ်ချိန်တည်းတွင် $2.5 ဘီလီယံမှ $XNUMX ဘီလီယံအထိ တိုးလာခဲ့သည်။

ပုံ 1- 2015 ခုနှစ်ကတည်းက Colgate-Palmolive ၏ NOPAT နှင့် ဝင်ငွေ

FCF သည် Wide Margin ဖြင့် အမြတ်ဝေစုများကို ကျော်လွန်ပါသည်။

Colgate-Palmolive သည် ၎င်း၏ အမြတ်ဝေစုကို ၅၉ နှစ်ဆက်တိုက် တိုးမြှင့်ခဲ့သည်။ ကုမ္ပဏီသည် ၎င်း၏ပုံမှန်အမြတ်ဝေစုကို 59 တွင် $1.55/share မှ $2016/1.75 သို့ တိုးမြှင့်ခဲ့ပြီး နှစ်စဉ် 2020% ကို ပေါင်းစပ်ခဲ့သည်။ နှစ်စဉ် ခွဲဝေသည့်အခါ လက်ရှိ သုံးလပတ် အမြတ်ဝေစုသည် $3/share နှင့် ညီမျှပြီး 1.80% ဂွင်အထွက်နှုန်းကို ပေးပါသည်။

ပို၍အရေးကြီးသည်မှာ၊ Colgate-Palmolive ၏ခိုင်မာသောအခမဲ့ငွေသားစီးဆင်းမှု (FCF) သည် ကုမ္ပဏီ၏ကြီးထွားလာသောဂွင်ပေးချေမှုများထက်ကျော်လွန်နေပါသည်။ FCF တွင် Colgate-Palmolive ၏ စုဆောင်းငွေ $11.7 ဘီလီယံ (လက်ရှိစျေးကွက်ဦးထုပ်၏ 16%) သည် 1.5 မှ 7.9 ခုနှစ်အတွင်း ပေးဆောင်ခဲ့သော အမြတ်ဝေစု $2016 ဘီလီယံ၏ 2020x နီးပါးဖြစ်သည် အမြတ်ငွေ ဒေါ်လာ ၁.၇ ဘီလီယံ။ ပုံ 2 သည် Colgate-Palmolive ၏ FCF သည် လွန်ခဲ့သည့်ငါးနှစ်အတွင်း လေးနှစ်အတွင်း ၎င်း၏ အမြတ်ဝေစုပေးချေမှု သိသိသာသာ ကျော်လွန်သွားကြောင်း ပြသသည်။

ပုံ ၂ - ပုံမှန်ငွေသားပေးချေမှုများနှင့်အခမဲ့ငွေစီးဆင်းမှု

FCF နှင့် ကုမ္ပဏီများသည် အမြတ်ဝေစုပေးချေမှုထက် ပိုမိုကောင်းမွန်သော အရည်အသွေးမြင့်မားသော အမြတ်ဝေစုတိုးတက်မှု အခွင့်အလမ်းများကို ပေးစွမ်းနိုင်သောကြောင့် ကုမ္ပဏီသည် ပိုမိုမြင့်မားသောဂွင်များကို ပံ့ပိုးရန်အတွက် ငွေသားထုတ်ပေးသည်ကို ကျွန်ုပ်သိသောကြောင့်ဖြစ်သည်။ အခြားတစ်ဖက်တွင်၊ FCF သည် အချိန်ကြာလာသည်နှင့်အမျှ အမြတ်ဝေစုပေးချေမှု ပျက်ပြားသွားသည့် ကုမ္ပဏီတစ်ခု၏ အမြတ်ဝေစုသည် လွတ်လပ်သော ငွေကြေးစီးဆင်းမှု မလုံလောက်ခြင်းကြောင့် တိုးလာရန် သို့မဟုတ် ထိန်းသိမ်းထားရန်ပင် မယုံကြည်နိုင်ပေ။

Colgate-Palmolive သည် လွန်စွာအလားအလာရှိသည်။

၎င်း၏လက်ရှိပေါက်ဈေး $85/share တွင် CL သည် စျေးနှုန်းနှင့်စီးပွားရေးစာအုပ်တန်ဖိုး (PEBV) အချိုး 0.9 ရှိသည်။ ဤအချိုးအစားသည် Colgate-Palmolive ၏ NOPAT သည် စျေးကွက်မှ 10% အပြီးအပိုင်ကျဆင်းရန်မျှော်လင့်ထားသည်။ လွန်ခဲ့သည့်ဆယ်စုနှစ်နှစ်ခုအတွင်း နှစ်စဉ်ပေါင်းစည်းထားသော NOPAT သည် 5% တိုးလာခဲ့သည့် ကုမ္ပဏီအတွက် ဤမျှော်လင့်ချက်သည် အလွန်အဆိုးမြင်ပုံရသည်။

Colgate-Palmolive သည် TTM NOPAT အနားသတ် 18% (ငါးနှစ်ပျမ်းမျှ 19%) အောက်နှင့် လာမည့်ဆယ်စုနှစ်အတွက် နှစ်စဉ်ပေါင်း 2% ဖြင့် NOPAT တိုးလာလျှင်ပင် စတော့ရှယ်ယာသည် ယနေ့ $105/share ဖိုး - 24% upside။ ပြောင်းပြန် DCF မြင်ကွင်းနောက်ကွယ်ရှိ သင်္ချာကိုကြည့်ပါ။

ကုမ္ပဏီသည် သမိုင်းဝင်တိုးတက်မှုနှုန်းများနှင့်အညီ NOPAT ပိုမိုကြီးထွားလာပါက၊ စတော့ရှယ်ယာသည် ပို၍ပင် အတက်အကျရှိသည်။ Colgate-Palmolive ၏ 2.1% အမြတ်ဝေစုအထွက်နှုန်းနှင့် အမြတ်ဝေစုတိုးတက်မှု၏သမိုင်းကြောင်းကို ပေါင်းထည့်ကာ၊ ဤစတော့ရှယ်ယာသည် ဒီဇင်ဘာလ၏ Dividend Growth Stocks Model Portfolio တွင် အဘယ့်ကြောင့်ဖြစ်သည်ကို ရှင်းပါသည်။

ကျွန်ုပ်၏ကုမ္ပဏီ၏ Robo-Analyst နည်းပညာမှဘဏ္Filာရေးဖိုင်တွင်တွေ့ရှိရသည့်အသေးစိတ်အချက်အလက်များ

Colgate-Palmolive ၏ 10-Qs နှင့် 10-K တွင် Robo-Analyst ရှာဖွေတွေ့ရှိချက်များအပေါ် အခြေခံ၍ ကျွန်ုပ်ပြုလုပ်သော ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုများဆိုင်ရာ တိကျသောအချက်များ

ဝင်ငွေရှင်းတမ်း- လည်ပတ်ခြင်းမဟုတ်သော အသုံးစရိတ်များ (ဝင်ငွေ၏ 601%) ကို ဖယ်ရှားခြင်း၏ အသားတင်အကျိုးသက်ရောက်မှုဖြင့် $370 သန်းကို ချိန်ညှိမှုပြုလုပ်ခဲ့သည်။ Colgate-Palmolive ၏ ဝင်ငွေရှင်းတမ်းတွင် ပြုလုပ်ထားသော ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုအားလုံးကို ဤနေရာတွင် ကြည့်ပါ။

Balance Sheet- အသားတင် 7.2 ဘီလီယံဒေါ်လာ ရင်းနှီးမြှပ်နှံထားသည့်အရင်းအနှီးကို တွက်ချက်ရန် $5.4 ဘီလီယံ ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုများ ပြုလုပ်ခဲ့သည်။ အထင်ရှားဆုံး ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုမှာ အခြား ဘက်စုံဝင်ငွေတွင် $4.3 ဘီလီယံ (အစီရင်ခံ အသားတင် ပိုင်ဆိုင်မှု 38%) ဖြစ်သည်။ Colgate-Palmolive ၏ လက်ကျန်ရှင်းတမ်းအတွက် ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုအားလုံးကို ဤနေရာတွင် ကြည့်ပါ။

တန်ဖိုးဖြတ်ခြင်း- ကျွန်ုပ်သည် ရှယ်ယာရှင်တန်ဖိုးကို $12.2 ဘီလီယံအထိ ကျဆင်းစေသည့် အသားတင်အကျိုးသက်ရောက်မှုဖြင့် ချိန်ညှိမှုတွင် $11.6 ဘီလီယံ ပြုလုပ်ခဲ့သည်။ စုစုပေါင်းကြွေးမြီများအပြင်၊ အစုရှယ်ယာရှင်တန်ဖိုးအတွက် အထင်ရှားဆုံး ပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုမှာ ရန်ပုံငွေမပြည့်မီသော ပင်စင်လစာတွင် ဒေါ်လာ ၁.၉ ဘီလီယံဖြစ်သည်။ ဤပြုပြင်ပြောင်းလဲမှုသည် Colgate-Palmolive ၏စျေးကွက်တန်ဖိုး၏ 1.9% ကိုကိုယ်စားပြုသည်။ Colgate-Palmolive ၏တန်ဖိုးဖြတ်သတ်မှတ်မှုအားလုံးကို ဤနေရာတွင် ကြည့်ပါ။ 

ထုတ်ဖော် - David Trainer၊ Kyle Guske II နှင့် Matt Shuler တို့သည်မည်သည့်တိကျသောစတော့ရှယ်ယာ၊