ငွေကြေးဖောင်းပွမှုလျော့ချရေးဥပဒေသည် ဥပဒေဖြစ်သည်ဟူသော ESG ရန်ပုံငွေကို ယခုမည်ကဲ့သို့ ဝယ်ယူရမည်နည်း။

ESG ကိစ္စရပ်များအရ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူငွေကြေးများကို ခွဲဝေပေးသည့် ရန်ပုံငွေများသည် 357 ခုနှစ်အကုန်တွင် $2021 ဘီလီယံအထိ ရှိခဲ့သည် — သည် Morningstar ၏ အဆိုအရ Morningstar ၏ အဆိုအရ၊ အပြန်အလှန်နှင့် လဲလှယ်ရောင်းဝယ်ရေးရန်ပုံငွေဆိုင်ရာ အချက်အလက်များကို ခြေရာခံသည့် Morningstar မှ သိရသည်။

Morningstar ၏အဆိုအရ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ရေရှည်တည်တံ့သော သို့မဟုတ် သက်ရောက်မှုရန်ပုံငွေများဟုလည်းသိကြသည့် ESG ရန်ပုံငွေများထဲသို့ ဒေါ်လာ 69.2 ဘီလီယံသွန်းလောင်းခဲ့သည်၊

ဤငွေများသည် အရသာအမျိုးမျိုးဖြင့် လာပါသည်။ အချို့သူများသည် ကျား၊မ သို့မဟုတ် လူမျိုးရေးတန်းတူညီမျှမှုကို မြှင့်တင်ရန်၊ အစိမ်းရောင်စွမ်းအင်နည်းပညာတွင် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံရန် သို့မဟုတ် ရုပ်ကြွင်းလောင်စာ၊ ဆေးလိပ် သို့မဟုတ် သေနတ်ကုမ္ပဏီများကို ရှောင်ရှားရန်၊ ဥပမာ။

အမျိုးသမီးများနှင့် အသက် ၄၀ နှစ်အောက် ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများ ဖြစ်ကြပါသည်။ ESG ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများကို စိတ်ဝင်စားဖွယ် အများစုCerulli Associates ၏ စစ်တမ်းအချက်အလက်များအရ သိရသည်။ ဘဏ္ဍာရေးအကြံပေးအဖွဲ့၏ 34% ခန့်သည် 2021 ခုနှစ်တွင် ဖောက်သည်များနှင့် ESG ရန်ပုံငွေများကို အသုံးပြုခဲ့ပြီး 32 ခုနှစ်တွင် 2020% မှ တက်လာသည်ဟု ဘဏ္ဍာရေးစီမံရေးအသင်းမှ သိရသည်။

Morningstar ၏အဆိုအရ US ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် ESG အပြန်အလှန်ငွေလဲလှယ်ရောင်းဝယ်ရေးရန်ပုံငွေ 550 ကျော်ရှိသည် — လွန်ခဲ့သည့်ငါးနှစ်ကရရှိထားသည့်အရာထက်နှစ်ဆပိုများသည်။

"တစ်ဦးချင်းရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတစ်ဦးတွင် [ESG ရွေးချယ်စရာများ] အများအပြားရှိပြီး လွန်ခဲ့သော 10 နှစ်က ၎င်းတို့မလုပ်ဆောင်နိုင်သော နည်းလမ်းများဖြင့် အစုစုတစ်ခုကို တည်ဆောက်နိုင်သည်" ဟု Forum for Sustainable and Responsible Investment မှ ပညာရေးအစီအစဉ်မန်နေဂျာ Michael Young က CNBC သို့ ပြောကြားခဲ့သည်။ "ကျွန်တော်စဉ်းစားနိုင်တဲ့ [ပိုင်ဆိုင်မှု] အမျိုးအစားတိုင်းနီးပါးမှာ ရန်ပုံငွေရွေးချယ်ခွင့်ရှိပါတယ်၊ ဒါကြောင့် ကျွန်တော်တို့က ခရီးရှည်လာပါပြီ။"

သို့သော် ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများသည် သင့်ငွေကို ရင်းနှီးမြုပ်နှံသည့်အခါတွင် ကွဲပြားသော ပြင်းထန်မှု ဒီဂရီများကို အသုံးပြုနိုင်သည် — ဆိုလိုသည်မှာ သင်ဝယ်ခဲ့သော ပတ်ဝန်းကျင်ကို အာရုံစိုက်သော ရန်ပုံငွေသည် သင်ထင်ထားသလို "စိမ်းလန်းသော" ဖြစ်မည်မဟုတ်ကြောင်း ဆိုလိုသည်။

ဤသည်မှာ ဥပမာတစ်ခုဖြစ်ပါသည်- အချို့သော ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများသည် ငွေရင်းနှီးမြှုပ်နှံမည့်နေရာကို ရွေးချယ်သည့်အခါ ESG တန်ဖိုးများကို “ပေါင်းစပ်” နိုင်သည်၊ သို့သော် ထိုနည်းဗျူဟာသည် ပံ့ပိုးကူညီမှု (ဗဟိုမဟုတ်) အခန်းကဏ္ဍတွင်သာ ပါဝင်နိုင်သည်။ အပြန်အလှန်အားဖြင့်၊ အခြားမန်နေဂျာများသည် ၎င်းတို့၏ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုဆိုင်ရာ ဆုံးဖြတ်ချက်များကို အဆုံးအဖြတ်များအဖြစ် လုပ်ဆောင်သည့် တိကျပြတ်သားသော ESG လုပ်ပိုင်ခွင့်ရှိသည်။

ဒါပေမယ့် ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူတွေက အဲဒီနည်းလမ်းတွေကြားက ခြားနားချက်ကို မသိနိုင်ပါဘူး။

အဆိုပါ Securities and Exchange Commission အဆိုပြုထားသောစည်းမျဉ်းများ မေလတွင် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် ပွင့်လင်းမြင်သာမှု တိုးလာစေပြီး ၎င်းတို့၏တန်ဖိုးများနှင့် အကိုက်ညီဆုံးဖြစ်သော ESG ရန်ပုံငွေကို ရွေးချယ်ရန် ၎င်းတို့အတွက် ပိုမိုလွယ်ကူစေမည်ဖြစ်သည်။ စည်းမျဉ်းများသည် ESG ရန်ပုံငွေကိုင်ဆောင်မှုနှင့်ပတ်သက်၍ ငွေမန်နေဂျာများက ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကို အထင်လွဲစေသည့် အလေ့အကျင့်ဖြစ်သည့် "စိမ်းလန်းသောဆေးကြောခြင်း" ကို နှိမ်နင်းမည်ဖြစ်သည်။

မကြာသေးမီက တရားရုံးချုပ်သည် ဇွန်လတွင် 6-3 စီရင်ချက်ချခဲ့သည်။ EPA ၏ အာဏာပိုင်အချို့ကို ဖယ်ရှားခဲ့သည်။ US ဓာတ်အားပေးစက်ရုံများမှ ကာဗွန်ထုတ်လွှတ်မှုအား ထိန်းထားရန်။ ရုပ်ကြွင်းလောင်စာသုံး ဓာတ်အားပေးစက်ရုံများသည် သယ်ယူပို့ဆောင်ရေးနောက်တွင် အမေရိကန်နိုင်ငံ၏ ကာဗွန်ညစ်ညမ်းမှု ဒုတိယအကြီးဆုံး အရင်းအမြစ်ဖြစ်သည်။

ဤအရာအားလုံးသည် သင့်အား တွေးတောထားခဲ့နိုင်သည်- ကျွန်ုပ် မည်သို့စတင်နိုင်မည်နည်း။ ကျွန်ုပ်၏ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများသည် ကျွန်ုပ်၏တန်ဖိုးများနှင့် အမှန်တကယ်ကိုက်ညီကြောင်း မည်သို့ယုံကြည်နိုင်မည်နည်း။

ESG ကျွမ်းကျင်သူများအဆိုအရ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ လုပ်ဆောင်နိုင်သော ရိုးရှင်းသော အဆင့်အချို့ရှိပါသည်။

Align Impact မှ Willskytt ၏အဆိုအရ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် ကောင်းမွန်သော “အတိုကောက်” အဖြစ်ဆောင်ရွက်သည့် ပိုင်ဆိုင်မှုမန်နေဂျာကို စစ်ဆေးခြင်းဖြင့် စတင်ရန်နည်းလမ်းတစ်ခုဖြစ်သည်။

အချို့သောကုမ္ပဏီများသည် ESG ကိုအာရုံစိုက်ကြပြီး ဤနည်းဖြင့် ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုသမိုင်းကြောင်းရှည်ရှိကြသည် - နှစ်ခုစလုံးသည် တန်ဖိုးများအခြေခံသော ရင်းနှီးမြုပ်နှံခြင်းအတွက် အလေးအနက်ထားသူများအတွက် အားတက်စရာ လက္ခဏာများဖြစ်ကြောင်း ၎င်းက ပြောကြားခဲ့သည်။

ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် ၎င်း၏ဝဘ်ဆိုဒ်ကိုကြည့်ရှုပြီး ESG ကို အဓိကအာရုံစိုက်မှုအဖြစ် ပြသသည်ဖြစ်စေ ကုမ္ပဏီတစ်ခု၏ကတိကဝတ်ကို ခံစားသိရှိနိုင်သည်ဟု ၎င်းက ထပ်လောင်းပြောကြားခဲ့သည်။ အဲဒီကနေ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတွေက အဲဒီကုမ္ပဏီရဲ့ ရနိုင်တဲ့ ရန်ပုံငွေတွေကို ရွေးချယ်နိုင်ပါတယ်။

Morningstar ပိုင်ဆိုင်သော Sustainalytics မှ အမေရိကတိုက်အတွက် ရေရှည်တည်တံ့မှုဆိုင်ရာ သုတေသန ဒါရိုက်တာ Jon Hale က "သင်သာ [ဝဘ်ဆိုက်] ၏ အချက်အလက်များကို ရှာတွေ့နိုင်လျှင် ၎င်းသည် အလံအနီတစ်ခု ဖြစ်သည်မှာ သေချာပါသည်။ "ကတိကဝတ်က တခြားရန်ပုံငွေတွေလောက် မမြင့်ဘူးလို့ အကြံပြုတယ်။"

ESG အာရုံစိုက်သော ကုမ္ပဏီများ၏ ဥပမာများ ပါဝင်သည်။ Calvert သုတေသနနှင့် စီမံခန့်ခွဲမှု နှင့် Impax ပိုင်ဆိုင်မှုစီမံခန့်ခွဲမှု, Willskytt ကပြောပါတယ်။ နူဝင်းTIAA မှပိုင်ဆိုင်သော၊ ESG ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုမှတ်တမ်းမှာလည်း အတော်အတန်ကြာနေပြီဟု ၎င်းက ထပ်လောင်းပြောသည်။

မနက်ခင်း အဆင့်သတ်မှတ်ထားသော Calvert နှင့် Pax တို့နှင့်အတူ အခြားလေးဦး (သြစတေးလျကျင့်ဝတ်၊ Parnassus ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများRobeco နှင့် Stewart Investors) တို့သည် အမျိုးအစား၏ ပိုင်ဆိုင်မှု-စီမံခန့်ခွဲမှု ခေါင်းဆောင်များအဖြစ်၊ ESG ကတိကဝတ်အဆင့် 2020 တွင် ထုတ်ပြန်သော အကဲဖြတ်မှု။ သို့သော်၊ အားလုံးသည် US တစ်ဦးချင်းစီ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကို ဖြည့်ဆည်းပေးသည်မဟုတ်။

Nuveen/TIAA အပါအဝင် နောက်ထပ်ခြောက်ခုသည် "အဆင့်မြင့်" ESG အမျိုးအစားတွင် အောက်ပါအဆင့်ကို အဆင့်သတ်မှတ်ထားသည်။

"သင်မန်နေဂျာအပေါ်ယုံကြည်မှုရှိပါက ESG ရှုထောင့်မှရန်ပုံငွေများပိုမိုသို့မဟုတ်လျော့နည်းအားကောင်းလိမ့်မည်" ဟု Willskytt မှပြောကြားခဲ့သည်။ “ဒါဆို မင်းအတွက် အဆင်ပြေမယ့် အရသာတွေကို ရှာဖွေဖို့ပဲ”

သို့သော် အားနည်းချက်တစ်ခုရှိသည်။ ESG ရန်ပုံငွေ တိုးလာသော်လည်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် နယ်ပယ်တစ်ခုအပေါ် မူတည်၍ သီးခြားပြဿနာတစ်ခုနှင့် သက်ဆိုင်သည့် ရန်ပုံငွေတစ်ခုကို အလွယ်တကူ ရှာတွေ့နိုင်မည်မဟုတ်ပေ။ ဥပမာအားဖြင့် မတူညီသောတန်ဖိုး-အခြေခံ စစ်ထုတ်မှုများအတွက် ထည့်တွက်သော ကျယ်ပြန့်သော ESG ရန်ပုံငွေများနှင့် ကျယ်ပြန့်သော ESG ရန်ပုံငွေများ ရှိသည်၊ သို့သော် သေနတ်မပါသော ရန်ပုံငွေကဲ့သို့ တစ်စုံတစ်ရာသည် ရှာရခက်သည်ဟု ကျွမ်းကျင်သူများက ဆိုသည်။

ရေရှည်တည်တံ့သောရန်ပုံငွေ၏ 70% သည် အများစုဖြစ်သည်။ တက်ကြွစွာစီမံခဲ့သည်Morningstar ၏ အဆိုအရ သိရသည်။ ၎င်းတို့သည် သင်၏လက်ရှိ ပိုင်ဆိုင်မှုအပေါ်မူတည်၍ သင့်အစုစုရှိ လက်ရှိရန်ပုံငွေများထက် နှစ်စဉ်ကြေးပိုကြီးနိုင်ပါသည်။

ကျဆင်းသွားခြင်းမပြုမီ ESG အကြောင်းအနည်းငယ်ပိုမိုလေ့လာလိုသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် အခမဲ့ပြန်လည်သုံးသပ်နိုင်ပါသည်။ သင်တန်း စဉ်ဆက်မပြတ်နှင့် တာဝန်ယူမှုရှိသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုဖိုရမ်မှ အခြေခံအချက်များ။

ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများနှင့် ETFs ၏ အခမဲ့ဒေတာဘေ့စ်အနည်းငယ်ကို ခွဲခြမ်းစိပ်ဖြာခြင်းဖြင့်လည်း စတင်နိုင်သည်။

စဉ်ဆက်မပြတ်နှင့် တာဝန်ယူမှုရှိသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုအတွက် ဖိုရမ် database တစ်ခုရှိတယ်။ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအနေဖြင့် ESG ရန်ပုံငွေများကို ပိုင်ဆိုင်မှုအမျိုးအစားများ (ဥပမာ စတော့ရှယ်ယာ၊ ငွေချေးစာချုပ်၊ နှင့် မျှတသောရန်ပုံငွေများ) ကဲ့သို့သော အမျိုးအစားများအလိုက် ESG ရန်ပုံငွေများကို စီစဥ်နိုင်စေပါသည်။

ဤစာရင်းသည် မပြည့်စုံသော်လည်း - ၎င်းတွင် ဖိုရမ်၏ အဖွဲ့ဝင်ကုမ္ပဏီများထံမှ ရန်ပုံငွေများ ပါဝင်သည်။ သို့သော် ကုမ္ပဏီသည် အသင်းဝင်ဖြစ်သည်ဟူသောအချက်သည် ပိုင်ဆိုင်မှုမန်နေဂျာ၏ ESG ခိုင်မာမှုအတွက် ယုံကြည်စိတ်ချရသော ကုလားအုတ်တစ်ခုဖြစ်နိုင်သည်ဟု Young က ဆိုသည်။

သင်ကြဲသည့်အတိုင်း ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် ရုပ်ကြွင်းလောင်စာကင်းစင်ရေး၊ ကျားမတန်းတူ၊ သေနတ်ကင်းစင်၊ ထောင်ကင်းလွတ်၊ လက်နက်ကင်းစင်ရေးနှင့် ဆေးလိပ်ကင်းစင်သော ရန်ပုံငွေများကို ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကို ရှာဖွေရာတွင် ကူညီပေးနိုင်သည့် အခြားအဖွဲ့အစည်းတစ်ခုဖြစ်သည်။ ထိန်းသိမ်းပေးသည်။ ထိပ်တန်းရန်ပုံငွေများ၏အဆင့်များ အမျိုးအစားအလိုက်။

တနည်းအားဖြင့် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ၎င်းတို့၏ လက်ရှိရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများသည် ၎င်းတို့၏တန်ဖိုးများနှင့် မည်မျှကောင်းမွန်သည်ကို တိုင်းတာရန် As You Sow ၏ဝဘ်ဆိုဒ်ကိုလည်း အသုံးပြုနိုင်သည်။ ၎င်းတို့သည် မတူညီသောတန်ဖိုးအမျိုးအစားအလိုက် ရန်ပုံငွေရမှတ်ကိုထုတ်ပေးသည့် ရန်ပုံငွေတစ်ခု၏ ticker သင်္ကေတကို ရိုက်ထည့်နိုင်သည်။

အခြားကုမ္ပဏီများမှလည်း သီးခြားရန်ပုံငွေများအတွက် ESG အဆင့်သတ်မှတ်ပေးသည်။ ဥပမာအားဖြင့် Morningstar သည် အချို့သော “ကမ္ဘာလုံးများ” (“5” သည် အကောင်းဆုံးရမှတ်ဖြစ်သည်) သတ်မှတ်ပေးသောကြောင့် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ရန်ပုံငွေ၏ ESG နယ်ပယ်ကို အကဲဖြတ်နိုင်သည်။ Morningstar တစ်ခုရှိတယ်။ ESG Screener အချို့သော ကန့်သတ်ချက်များအရ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကိုလည်း ရန်ပုံငွေအတွက် စစ်ထုတ်ပေးနိုင်သည်။  

သတိပေးချက်တစ်ခု- ကမ္ဘာလုံးဆိုင်ရာစနစ်နှင့် အခြားပြင်ပအဆင့်သတ်မှတ်ချက်များသည် ပိုင်ဆိုင်မှုမန်နေဂျာ၏ ESG ရည်ရွယ်ချက်ကို အချက်ပြရန် မလိုအပ်ပါ။ သီအိုရီအရ ရန်ပုံငွေတစ်ခုသည် မန်နေဂျာတစ်ဦး၏အာရုံစူးစိုက်မှုကြောင့်မဟုတ်ဘဲ မတော်တဆ ESG အဆင့်သတ်မှတ်ချက်များ ရှိနိုင်သည်။  

ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် ၎င်းတို့နှစ်သက်နိုင်သည့် ESG ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများကို ခွဲခြားသတ်မှတ်ရန် ရန်ပုံငွေဒေတာဘေ့စ်များကိုလည်း အသုံးပြုနိုင်ပြီး၊ ထို့နောက် ကုမ္ပဏီသည် ESG အပေါ် မည်ကဲ့သို့ ကတိကဝတ်ပြုထားသည်ကို သိရှိနိုင်ရန် ပိုင်ဆိုင်မှုစီမံခန့်ခွဲမှုကုမ္ပဏီကို သုတေသနပြုနိုင်သည်။

သင်ကိုယ်တိုင်လုပ်ရန် ဦးစားပေးမဟုတ်သော ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများအတွက် ESG တွင် ကျွမ်းကျင်သော ဘဏ္ဍာရေးအကြံပေးတစ်ဦးနှင့် လက်တွဲလုပ်ဆောင်ခြင်းသည် သင့်ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုများကို သင့်တန်ဖိုးများနှင့် သင့်အစုစုနှင့် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုပန်းတိုင်များနှင့်အတူ ပေါင်းစည်းရန် အသေချာဆုံးနည်းလမ်းဖြစ်နိုင်ပါသည်။ ဥပမာအားဖြင့် လက်လီရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူနှင့် သက်ဆိုင်သော အကြံပေးများသည် ၎င်းတို့၏ ကိုင်တွယ်ရာတွင် ပိုမိုအဆင့်မြင့်သော စိစစ်ရေးကိရိယာများ ရှိနိုင်သည်။