ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများကြားတွင် ရေပန်းစားသော်လည်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများမဟုတ်သော Long/ Short Equity

ရံပုံငွေမန်နေဂျာများသည် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ၏ လိုအင်ဆန္ဒနှင့် လိုအပ်ချက်များကို လိုက်လျောညီထွေမဖြစ်နိုင်ပုံရသည်။ လေ့လာမှုများအရ အရှည်/အတို ရှယ်ယာတန်ဖိုးသည် ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများ အသုံးပြုသည့် ရေပန်းအစားဆုံး မဟာဗျူဟာဖြစ်ပြီး တည်ထောင်ရန်နှင့် ထူထောင်ရန်အတွက် နှစ်မျိုးလုံး၊ ရန်ပုံငွေအသစ်. သို့သော်လည်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် ရှည်လျားသော/တိုတောင်းသော အစုရှယ်ယာရန်ပုံငွေများမှ အရင်းအနှီးကို လျင်မြန်စွာ အရှိန်အဟုန်ဖြင့် ဆွဲထုတ်နေကြသည်—ပြီးခဲ့သည့် 12 လအတွင်း အနည်းဆုံးဖြစ်သည်။

စျေးကွက်ထောက်လှမ်းရေးကုမ္ပဏီ SigTech ၏ hedge fund clients များနှင့် Preqin မှဒေတာများကိုအခြေခံထားသောလေ့လာမှုတစ်ခုအရ၊ တစ်ကမ္ဘာလုံးရှိ hedge funds အားလုံး၏ 67% နှင့် fund launch အသစ်အားလုံး၏ 70% သည် US တွင်ရှိသည်။ နောက်- အနီးစပ်ဆုံးဒေသမှာ ကမ္ဘာ့အကာအရံရန်ပုံငွေ၏ ၉ ရာခိုင်နှုန်းကို အခြေစိုက်သည့် ယူကေဖြစ်သည်။

ကမ္ဘာ့အကာအရံရန်ပုံငွေ၏ နှစ်ဆယ့်ငါးရာခိုင်နှုန်းသည် နယူးယောက်စီးတီးတွင် ရုံးချုပ်ရှိပြီး လန်ဒန်သည် ကမ္ဘာ့အကာအရံရန်ပုံငွေ၏ 8% ခန့်ဖြင့် ဒုတိယနေရာတွင် ရပ်တည်နေသည်။

ရေပန်းအစားဆုံး hedge fund ဗျူဟာများ

SigTech ကထွက်တဲ့လူကြိုက်အများဆုံး စောင်ရန်းကိုရန်ပုံငွေ ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများကြားတွင် မဟာဗျူဟာသည် ရှည်လျား/တိုတောင်းသည်၊ ထိုနည်းဗျူဟာအတိုင်း ကမ္ဘာပေါ်တွင် အကာအရံရန်ပုံငွေ 6,925 ရှိသည်။ ကမ္ဘာ့ရံပုံငွေ၏ နှစ်ဆယ့်ခြောက်ရာခိုင်နှုန်းသည် ရှည်/တို ရန်ပုံငွေများဖြစ်သည်။

Multi-Strategy သည် ညီမျှမှု ရှည်/တို၏ နောက်တွင် မဝေးပါ။ ကမ္ဘာ့အကာအရံရန်ပုံငွေ 4,900 နီးပါးသည် ဘက်စုံမဟာဗျူဟာဖြစ်ပြီး 18% ခန့်ရှိသည်။ အခြားသော ရှယ်ယာနည်းဗျူဟာများသည် 12% ခန့်ဖြင့် တတိယနေရာတွင် ရပ်တည်လာပြီး နောက်တွင် ပုံသေဝင်ငွေနှင့် အကြွေး 11% ဖြင့် ပွဲဦးထွက် 7.5% နှင့် အနာဂတ်များကို 6.7% ဖြင့် စီမံခန့်ခွဲပါသည်။

Crypto သည် မန်နေဂျာများကြားတွင် ရေပန်းအစားဆုံး အကာအရံရန်ပုံငွေ မဟာဗျူဟာ ၁၀ ခုစာရင်းကို ပြုလုပ်ခဲ့ပြီး အကာအရံရန်ပုံငွေ ၃% သို့မဟုတ် ၇၇၄ ခုဖြင့် ဒသမနေရာတွင် ရောက်ရှိလာခဲ့သည်။ ၎င်းသည် ထိပ်တန်း ရံပုံငွေနည်းဗျူဟာ ၁၀ ခုစာရင်းတွင် ပထမဆုံးအကြိမ် crypto ရံပုံငွေများ ပေါ်လာခြင်းဖြစ်သည်။

SigTech သည် ကမ္ဘာ့ ရံပုံငွေများ ၏ 22% သည် အရေအတွက် ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှု လုပ်ငန်းစဉ်ကို သက်သက် အသုံးပြုနေကြောင်း နှင့် 2% ခန့်က ၎င်းတို့သည် ဥာဏ်ရည်တုကို အသုံးပြုနေသည်ဟု ဆိုသည်။

အကာအရံရန်ပုံငွေအသစ်များ စတင်ခြင်း။

လေ့လာမှုသည် hedge funds အသစ်များ စတင်ခြင်းကိုလည်း လေ့လာခဲ့သည်။ ပျမ်းမျှအားဖြင့် 2,000 ခုနှစ်မှစတင်၍ တစ်နှစ်လျှင် hedge fund အသစ် 2019 နီးပါးကို စတင်ခဲ့ပါသည်။ 5,500 ခုနှစ်မှစတင်ပြီး ရန်ပုံငွေအသစ် 2019 တွင် 70% သည် US တွင်အခြေစိုက်ပြီး UK တွင် 9% နှင့် တရုတ်နိုင်ငံတွင် 5% တို့ဖြစ်သည်။

တစ်ဖန်၊ ဤရန်ပုံငွေအသစ်များအတွက် ရေပန်းအစားဆုံးနည်းဗျူဟာမှာ ရှယ်ယာရှည်/တိုတိုဖြစ်ပြီး၊ ၎င်းနောက်တွင် ပုံသေဝင်ငွေနှင့် ခရက်ဒစ်၊ အခြားသော ရှယ်ယာနည်းဗျူဟာများနှင့် ဘက်စုံဗျူဟာတို့ဖြစ်သည်။ SigTech မှစတင်ထုတ်ဝေလိုက်သော hedge funds ၏ 19% သည် ရှယ်ယာရှည်/အတိုဗျူဟာကို လိုက်နာပြီး 9% သည် ပုံသေဝင်ငွေ သို့မဟုတ် အကြွေးဗျူဟာကို လိုက်နာကြောင်း တွေ့ရှိရပါသည်။

"အကာအရံရန်ပုံငွေအသစ်များ၏ ခိုင်မာသောအဆင့်သည် ပိုမိုစိန်ခေါ်မှုရှိသော စျေးကွက်ပတ်ဝန်းကျင်တွင် ပြန်လာရန်မျှော်လင့်ချက်များကို ပြည့်မီရန် ဆန်းသစ်ပြီး ဆက်စပ်မှုမရှိသော ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုဗျူဟာများအတွက် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများထံမှ ခိုင်မာသောတောင်းဆိုမှုကို ထင်ဟပ်စေသည်" ဟု SigTech မှ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများဖြေရှင်းချက်၏ VP of Daniel Leveau က ပြောကြားခဲ့သည်။ "အကာအရံရန်ပုံငွေ တိုးတက်မှုသည် စျေးကွက်တွင် အမြဲတစေ တိုးပွားလာသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှု အခွင့်အလမ်းများနှင့် ဤရန်ပုံငွေများအတွက် ရရှိနိုင်သော ဒေတာနှင့် ကိရိယာအသစ်များ တိုးပွားလာခြင်းကြောင့် ရပ်တန့်သွားသည့် အရိပ်အယောင်များ မပြပါ။"

Crypto ရန်ပုံငွေ စတင်ရောင်းချမှုသည် 2021 ခုနှစ်တွင် မြင့်တက်လာခဲ့သည်။

2019 ခုနှစ်မှစ၍ ရန်ပုံငွေအသစ်များစတင်ခြင်းအပေါ်အခြေခံ၍ ပဉ္စမမြောက်လူကြိုက်အများဆုံးဗျူဟာမှာ crypto ဖြစ်ပြီး၊ ရန်ပုံငွေစတင်ခြင်း၏ 6% နီးပါးသည် ထိုနည်းဗျူဟာအတိုင်းလိုက်နာပါသည်။ 310 ခုနှစ်ကတည်းက စတင်ခဲ့သော crypto hedge fund 2019 အနက်မှ 171 ခုသည် 2021 ခုနှစ်တည်းတွင် စတင်ခဲ့ပါသည်။ ဒါဟာ စံချိန်သစ်တစ်ခုပါပဲ။ crypto အကာအကွယ်ရန်ပုံငွေ ပစ်လွှတ်ခြင်း။ တစ်ဖန်၊ US သည် 80% crypto hedge funds ဖြင့် US တွင်ဦးဆောင်နေသည်။

စီးဆင်းမှုလမ်းကြောင်းများသည် ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများအကြား နှစ်သက်မှုကွဲပြားမှုကို ပြသသည်။

အစုရှယ်ယာ အရှည်/အတိုသည် မဟာဗျူဟာကို အသုံးပြုသည့် ရန်ပုံငွေအရေအတွက်အပေါ် အခြေခံ၍ ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာများကြားတွင် ရေပန်းအစားဆုံး မဟာဗျူဟာဖြစ်သော်လည်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုများသည် မဟာဗျူဟာအပေါ် စိတ်အားထက်သန်မှု နည်းပါးကြောင်း ဒေတာစီးဆင်းမှုမှ ပြသပါသည်။ ၎င်း၏ မကြာသေးမီက စီးဆင်းမှုလမ်းကြောင်းများကို ခွဲခြမ်းစိတ်ဖြာမှုတွင်၊ With Intelligence သည် ပြီးခဲ့သည့် 28.5 လအတွင်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ၏ ရှယ်ယာရှည်/တိုတောင်းသော ရန်ပုံငွေများမှ ဒေါ်လာ 12 ဘီလီယံကို ထုတ်ယူခဲ့ကြောင်း တွေ့ရှိခဲ့သည်။

နို၀င်ဘာ၊ ဒီဇင်ဘာနှင့် ဖေဖော်ဝါရီလတို့တွင် သိသိသာသာ တိုးလာခဲ့သည်။ Intelligence နှင့်အတူ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ၏ ထက်ဝက်ခန့်သည် လာမည့် 12 လအတွင်း အစုရှယ်ယာ ရှည်/တိုတောင်းသော ရန်ပုံငွေများသို့ ခွဲဝေခွဲဝေပေးမှုကို တိုးမြှင့်ရန် မဖြစ်နိုင်ကြောင်း တွေ့ရှိခဲ့သည်။

With Intelligence ၏ အဆိုအရ အခြေခံအုတ်မြစ်များနှင့် ထောက်ပံ့ငွေများ၏ 50%၊ မိသားစုရုံးများ၏ 52% နှင့် အများသူငှာ ပင်စင်လစာ 79% တို့သည် အစုရှယ်ယာ ကာလရှည်/တိုတောင်းသော ရန်ပုံငွေများသို့ ခွဲဝေခွဲဝေပေးရန် မဖြစ်နိုင်ပေ။ အခြားတစ်ဖက်တွင်မူ အခြေခံအုတ်မြစ်များနှင့် ထောက်ပံ့ငွေများ၏ 35%၊ မိသားစုရုံးများ၏ 48% နှင့် ပြည်သူ့ပင်စင်လစာများ၏ 21% တို့သည် ဤနည်းဗျူဟာအတိုင်း ရန်ပုံငွေအတွက် ၎င်းတို့၏ခွဲဝေခွဲဝေမှုကို တိုးမြင့်လာစေရန် မျှော်လင့်ပါသည်။