One Fund ၏ မလိုလားအပ်သော အနိုင်ယူနည်းဗျူဟာ| ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူ၏စီးပွားရေးနေ့စဉ်

ရှာရခက်တဲ့ ဈေးကွက်ထဲမှာ အပြုသဘောဆောင်သောနယ်မြေတွင်အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများ၊ $291.5 သန်း Hennessy Cornerstone Value Fund (HICVX) သည် ယခုနှစ် ကြာသပတေးနေ့အထိ 3.06% အမြတ်ဖြင့် လက်ရှိ ရံပုံငွေ အထွတ်အမြတ်များကြားတွင် နေရာတစ်ခု ရရှိခဲ့သည်။

၎င်းသည် S&P 17.03 ပုံစံ ကျယ်ပြန့်သော စျေးကွက်မှ ဆုတ်ယုတ်မှု 500% နှင့် ဆန့်ကျင်ဘက်ဖြစ်သည်။ Morningstar Direct မှ ခြေရာခံထားသော ရန်ပုံငွေ၏ ကြီးမားသောတန်ဖိုး ပြိုင်ဘက်များပင်လျှင် ပျမ်းမျှ 7.66% ဆုံးရှုံးမှုရှိသည်။

Hennessy Cornerstone Value ၏ စွမ်းဆောင်ရည်ထက် သော့ချက်တစ်ခု။ ရန်ပုံငွေမန်နေဂျာ Ryan Kelley၊ Neil Hennessy နှင့် Joshua Wein နှင့် ၎င်းတို့၏အဖွဲ့သည် ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုမှ စိတ်ခံစားချက်ကို ဖယ်ရှားရန် ရည်ရွယ်သည့် နည်းဗျူဟာကို အသုံးပြုသည်ဟု Kelley က ပြောကြားခဲ့သည်။

အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများ- နံပါတ်များဖြင့်

စိတ်ခံစားမှုကို ရှောင်ကြဉ်ခြင်းဆိုသည်မှာ မန်နေဂျာများသည် နံပါတ်များဖြင့် တင်းကြပ်စွာ လိုက်နေခြင်းကို ဆိုလိုသည်။ သူတို့က အရေအတွက် ခွဲခြမ်းစိတ်ဖြာဖို့ သုံးတယ်။ စတော့ရှယ်ယာများကိုရှာဖွေပါ။ ဝယ်ချင်ကြတယ်။

၎င်းသည် ကုမ္ပဏီခေါင်းဆောင်များနှင့် ၎င်းတို့၏စတော့ရှယ်ယာရွေးချယ်မှုတွင် powowows မှ စိတ်ခံစားချက်ကို ဖြစ်ပေါ်စေသော အစုရှယ်ယာအများအပြား၏ မန်နေဂျာများနှင့် ဆန့်ကျင်ဘက်ဖြစ်သည်။

Kelley နှင့် ကုမ္ပဏီသည် ၎င်းတို့၏ ကွန်ပြူတာများကို အသုံးပြု၍ ပျမ်းမျှထက် ထူးထူးခြားခြား နှင့် ပျမ်းမျှ ငွေသားစီးဆင်းမှုထက် သာလွန်သော အစုရှယ်ယာ အရေအတွက် မြင့်မားသော အစုရှယ်ယာ အများအပြားကို ရှာဖွေရန် ၎င်းတို့၏ ကွန်ပျူတာများကို အသုံးပြုသည်။ ၎င်းတို့၏ နှိုင်းယှဉ်မှုသည် ဝယ်ယူမှုအဖြစ် အရည်အချင်းပြည့်မီသည်ဟု ယူဆထားသော စတော့ 2,000 ကျော်၏ စကြဝဠာနှင့် နှိုင်းယှဉ်ခြင်းဖြစ်သည်။

၎င်းတို့သည် ၎င်းတို့၏ ရေကူးကန်၏ ပျမ်းမျှထက် အနည်းဆုံး 12% ထက် အနည်းဆုံး 50 လရောင်းချမှုကို နောက်လိုက်နေသည့် ကုမ္ပဏီများကို ရှာဖွေနေပါသည်။

ထိုသတ်မှတ်ချက်များနှင့် ကိုက်ညီသော ပြိုင်ပွဲဝင်များမှ နောက်ဆုံးတွင် စတော့ 50 ကိုသာ ဝယ်ယူကြသည်။ အမြင့်ဆုံး အမြတ်ဝေစု. “အမြတ်ဝေစုတွေက အရေးကြီးတယ်” ဟု Kelley က ဆိုသည်။ “စတော့ဈေးတွေ တက်လိုက်ကျလိုက် ဖြစ်သွားနိုင်တယ်။ ဒါပေမယ့် 2008 မှာ စတင်တည်ထောင်ခဲ့တဲ့အချိန်ကို ပြန်ကြည့်ရင် အမြတ်ဝေစုဟာ ရန်ပုံငွေစုစုပေါင်းရဲ့ လေးပုံတစ်ပုံကနေ တစ်ဝက်လောက်အထိ ပါဝင်နိုင်ပါတယ်။”

မရပ်မနားဝယ်ရောင်းသည့် အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများနှင့် မတူဘဲ၊ ဤရန်ပုံငွေသည် နှိုင်းရငြိမ်သက်ခြင်း၏ ရုပ်ပုံဖြစ်သည်။ ၎င်းတို့၏အစုစုတည်ဆောက်မှုမှ စိတ်ခံစားချက်များကို ဖယ်ရှားရန်၊ ဤရန်ပုံငွေ၏ မန်နေဂျာများသည် တစ်နှစ်လျှင် တစ်ကြိမ်သာ အဝယ်အရောင်းလုပ်ကြသည်။ ၎င်းတို့၏ နောက်ဆုံးလက်ကျန်ငွေသည် မတ်လတွင်ဖြစ်သည်။

လတ်တလော အစုစု ပေါင်းစည်းမှုများ

ရန်ပုံငွေ အပါအဝင် အမည် ၁၁ မျိုး ထပ်ထည့်ထားပါတယ်။ Devon စွမ်းအင်ဝန်ကြီးဌာန (DVN) အဖွဲ့ဝင်ဖြစ်နေပြီဖြစ်သော ရေနံနှင့် သဘာဝဓာတ်ငွေ့ရှာဖွေသူနှင့် ထုတ်လုပ်သူဖြစ်သည်။ IBD ၅၀. စားသောက်ကုန် ထုတ်လုပ်သူလည်း ထည့်ပေးတယ်။ အထွေထွေ Mills က (GIS) ဆေးထုတ်လုပ်သူ Amgen (AMGN).

ရန်ပုံငွေမှာလည်း နာမည် ၁၁ မျိုးကို ဖယ်ရှားခဲ့ပါတယ်။ ထိုစွန့်ပစ်ပစ္စည်းများတွင် စွမ်းအင်သိုလှောင်မှုများ ပါဝင်သည်။ Petrobras (ACB) နှင့် အခံွ (SHEL) ကျန်းမာရေးစောင့်ရှောက်မှုစတော့ခ် ဂျွန်ဆင် & ဂျွန်ဆင် (JNJ) ကုန်စုံဆိုင်ခွဲ Kroger (KR) နှင့် အမြန်အစားအစာဆိုင်ခွဲများ မက်ဒေါ်နယ်ရဲ့ (MCD).

IBD 50 သည် IBD ၏ အထင်ကရ မြင်ကွင်းတစ်ခုဖြစ်သည်။ တိုးတက်မှုနှုန်းစတော့ရှယ်ယာ ၎င်းသည် ခိုင်မာသောစျေးနှုန်းခိုင်မာမှုနှင့် ထိပ်တန်းအခြေခံအခြေခံများကိုပြသသည်။

Macro Factors များကို အရွယ်အစားမြှင့်ခြင်း။

ရန်ပုံငွေသည် မက်ခရိုအချက်များအပေါ် အခြေခံ၍ စတော့များကို မ၀ယ်ပါ။ ၎င်းသည် အခြေခံအချက်များအပေါ် အခြေခံ၍ တစ်ဦးချင်းစတော့ရှယ်ယာများကို ကစားသည်ဟု Kelley ကဆိုသည်။ ဤနည်းဖြင့် ၎င်းသည် ယခုနှစ်တွင် အပြန်အလှန် ရန်ပုံငွေများ ဦးဆောင်သည့် ထိပ်တန်း လူတန်းစားများထဲမှ ဖြစ်လာသည်။ သို့သော် မက်ခရိုအချက်များသည် စတော့ရှယ်ယာတစ်ခု၏ အခြေခံအလားအလာများကို လွှမ်းမိုးနိုင်သည်။ ဥပမာအားဖြင့် ယူကရိန်းစစ်ပွဲသည် စွမ်းအင်ရရှိနိုင်မှု မသေချာဘဲ၊ ဈေးနှုန်းများ မြင့်တက်လာသည်။

ရန်ပုံငွေ၏ စွမ်းအင်သည် စစ်ပွဲမတိုင်မီ အဝလွန်သည်။ သို့သော် ရန်ပုံငွေသည် မတ်လတွင် Devon တွင် ၎င်း၏ရှယ်ယာများကို စတင်ခဲ့သည်။ "Devon Energy သည် Permian Basin ရှိ Oklahoma တွင်အခြေစိုက်သည်" ဟု Kelley မှပြောကြားခဲ့သည်။ “သူတို့က ကုမ္ပဏီကြီးတစ်ခုပါ။ ကုန်ဈေးနှုန်းကြီးမြင့်ခြင်း၏ အကျိုးကျေးဇူးများကို ခံစားနေကြရသည်။ သူတို့မှာ ခိုင်မာတဲ့ အမြတ်ဝေစု 8% နီးပါးရှိတယ်။ သူတို့မှာ သူတို့ရဲ့ အမြတ်ဝေစု တိုးလာခဲ့တဲ့ သမိုင်းကြောင်းတွေ ရှိတယ်။” Devon ၏ သုံးနှစ်တာ အမြတ်ငွေ တိုးတက်မှုနှုန်းသည် 100% အထက်ဖြစ်သည်။

Pfizer (PFE) နှင့် Merck (MRK) Hennessy Cornerstone Value Fund ၏ ဝယ်ယူမှုသေတ္တာများအားလုံးကို စစ်ဆေးသော ဆေးထုတ်လုပ်သူများဖြစ်သည်။ “သူတို့က ဦးထုပ်ကြီးပါ” ဟု Kelley ကဆိုသည်။ “သူတို့က နာမည်ကြီးတယ်။ သူတို့မှာ ကောင်းတဲ့ အမြတ်ဝေစုတွေ ရှိတယ်။ သူတို့က တော်တော်လေးနိမ့်တဲ့တန်ဖိုးတွေနဲ့ အရောင်းအဝယ်လုပ်နေတာ။ Pfizer သည် ယခုနှစ်တွင် အမြတ်ငွေ ခုနစ်ဆခန့်ဖြင့် အရောင်းအဝယ်ဖြစ်နေသည်။ Merck က 13 ကြိမ်လောက်ရှိတယ်။ နှစ်ခုလုံးသည် ၁၇ ဆခန့်ရှိသော S&P 500 နှင့် နှိုင်းယှဉ်လျှင် ကောင်းမွန်သောလျှော့စျေးများဖြစ်သည်။"

Pfizer ၏ အမြတ်ဝေစုသည် 3.2% ဖြစ်သည်။ Merck က 3.1% ဖြစ်ပါတယ်။

အလားတူ အသောက်နှင့် သရေစာကိုလည်း ထုတ်လုပ်သည်။ ပက်စီ (PEP) သည် အမြတ်ဝေစု 2.7% ရှိသော ကြီးမားသောဝတ်စုံဖြစ်သည်။ "ဒါက စီးပွားရေးလည်ပတ်မှုရဲ့ အစိတ်အပိုင်းအသီးသီးမှာ ဆက်တိုက် ဆက်တိုက် စီးဆင်းနေတဲ့ Steady Eddie စတော့ဖြစ်ပါတယ်" ဟု Kelley မှ ပြောကြားခဲ့သည်။ “လွန်ခဲ့တဲ့ငါးနှစ်အတွင်း သူ့ရဲ့အမြတ်ဝေစုဟာ နှစ်စဉ် ၇ ရာခိုင်နှုန်းလောက် တိုးတက်လာပါတယ်။ ၎င်းသည် ခက်ခဲသောပတ်ဝန်းကျင်တွင် အော်ဂဲနစ်ကြီးထွားမှုပန်းတိုင်များကို ကျော်လွန်နေပါသည်။ ၎င်း၏အနားသတ်များသည် ပြီးခဲ့သည့်သုံးလပတ်တွင် အနည်းငယ်တိုးလာခဲ့သည်။ ငွေကြေးဖောင်းပွမှုနှင့် ထောက်ပံ့ရေးကွင်းဆက်ပြတ်တောက်မှုများကြားတွင် ၎င်းသည် အလွန်ကောင်းမွန်ပါသည်။”

ဆန့်ကျင်ဘက်အနေနှင့်၊ ရန်ပုံငွေသည် စားသုံးသူလိုသလို စတော့များနှင့် လုံးဝထိတွေ့မှု လုံးဝမရှိပါ။ ရန်ပုံငွေသည် ၎င်း၏ Russell 1000 တန်ဖိုးစံနှုန်းများနှင့် နှိုင်းယှဉ်ပါက စက်မှုလုပ်ငန်းများတွင် အလေးချိန်နည်းပါးသည်။ အတိုးနှုန်းနှင့် ငွေကြေးဖောင်းပွမှုကြောင့် စီးပွားရေးနှေးကွေးပါက စားသုံးသူများသည် လိုသလို ကုန်ပစ္စည်းနှင့် ဝန်ဆောင်မှုများကို ဝယ်ယူမှု လျှော့ချနိုင်ဖွယ်ရှိသည်။ စက်မှုလုပ်ငန်းများသည် ၎င်းတို့အသုံးပြုသောပစ္စည်းများအတွက် ကုန်ကျစရိတ်များ မြင့်တက်လာခြင်းကြောင့် ထိခိုက်နစ်နာစေပါသည်။

နည်းပညာ-အရူးအမူးကြီးထွားမှု-ဦးတည်သည့်အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများစွာနှင့်မတူဘဲ၊ ဤရန်ပုံငွေဖြစ်သည်။ နည်းပညာကဏ္ဍအတွက် တွက်ဆချက် မတ်လ 14 ရက်နေ့အထိ 31% အတော်လေး ကျိုးနွံနေပါသည်။ သို့တိုင်၊ ၎င်းသည် အဝလွန်ခြင်းနှင့် ၎င်း၏ ရှေးရိုးဆန်သော Russell 1000 တန်ဖိုးအညွှန်းကိန်းဖြစ်သည်။

အခြားထိပ်တန်း Mutual Funds များနှင့် နှိုင်းယှဉ်ပါ။

လွန်ခဲ့သောသုံးနှစ်အတွင်း၊ Hennessy Cornerstone Value Fund သည် ၎င်း၏ပြိုင်ဘက် S&P 11.35 အတွက် 12.82% နှင့် 500% နှင့် နှစ်စဉ် စုစုပေါင်းပြန်အမ်းငွေ 10.08% နှင့် XNUMX% ရှိသည်။

အကယ်၍ သင့်တွင် Institutional ရှယ်ယာများကို သုံးစွဲခွင့်မရှိပါက၊ Investor-class shares (HFCVX) ကို သင်စဉ်းစားနိုင်ပါသည်။

အပေါ်ပေါလ် Katzeff ကိုလိုက်နာပါ @IBD_PKatzeff မှာတွစ်တာ အငြိမ်းစားစီမံကိန်းရေးဆွဲခြင်းဆိုင်ရာ အကြံပြုချက်များအတွက် အကောင်းဆုံးသော အပြန်အလှန်ရန်ပုံငွေများကြားတွင် အမြဲတစေ စွမ်းဆောင်ရည်ထက် သာလွန်ပြီး အဆင့်သတ်မှတ်ပေးသော အစုရှယ်ယာများကို တက်ကြွစွာလုပ်ဆောင်ပါ။

သင်လည်းဖြစ်နိုင်တယ် -

IBD ဒီဂျစ်တယ်ပါသောသင်၏စတော့ရှယ်ယာအားလုံးအတွက် IBD Stock List & Pass / Fail Ratings ကိုကြည့်ပါ

သင်သည်သင်၏အသက်အရွယ်နှင့်ဝင်ငွေခွန်၌ဤအများကြီးအငြိမ်းစားစုဆောင်းခြင်းလိုအပ်ပါတယ်

IBD အသစ် IBD Live Panel ဆွေးနွေးမှုကိုစစ်ဆေးပါ

သင်၏ဒေါ်လာ ၁ သန်းသည်အငြိမ်းစားယူချိန်မည်မျှကြာမည်နည်း။

သင်၏ လူမှုဖူလုံရေး ၀င်ငွေခွန် ကောက်ခံပါသလား။