စျေးကွက်တွင်စျေးအသက်သာဆုံးစတော့ဆယ်ခု

ထိုစက်ရုပ်ကို အရောင်ခြယ်မှုအသစ် ပေးပါ။ My Robot Portfolio သည် 1999 ခုနှစ်မှစတင်၍ နှစ်စဉ်နှစ်တိုင်း ကျွန်တော်ပြုစုထားသော ဆယ်ခု၏ စိတ်ကူးစိတ်သန်းစုစည်းမှုတစ်ခုဖြစ်သည်။ 24 နှစ်တွင် ၎င်းသည် Standard & Poor's 915 Index အတွက် 373% နှင့် နှိုင်းယှဉ်ပါက 500% ပြန်လာခဲ့ပါသည်။

စတော့ဆယ်ခုကို ကွန်ပြူတာဖြင့် ကောက်ယူ၍ စီရင်ဆုံးဖြတ်ခြင်းဖြစ်သည်။ ၎င်းတို့သည် စျေးကွက်တန်ဖိုး အမေရိကန်ဒေါ်လာ သန်း 500 သို့မဟုတ် ထို့ထက်ပိုသော စျေးကွက်တန်ဖိုး၊ အပြုသဘောဆောင်သော ၀င်ငွေများနှင့် ကုမ္ပဏီများ၏ အသားတင်တန်ဖိုးထက် မကျော်လွန်သော အမေရိကန်စတော့များကြားတွင် စျေးအသက်သာဆုံး စတော့ဆယ်ခုဖြစ်သည်။

“စျေးပေါ” အားဖြင့် ကျွန်ုပ်ဆိုလိုသည်မှာ နိမ့်သောစျေးနှုန်း/ဝင်ငွေအချိုး—အစုရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် ၎င်း၏အမြတ်ငွေဖြင့် ပိုင်းခြားထားသော စတော့၏စျေးနှုန်း။ နှစ်အများစု၏ ပုံမှန် P/E အချိုးသည် 15 ခန့်ဖြစ်သည်။ ယခုနှစ် စက်ရုပ်စတော့များတွင် အချိုးနှစ်ခု သို့မဟုတ် ထိုထက်နည်းသည်။

ဤချဉ်းကပ်မှုနောက်ကွယ်မှ ယုတ္တိဗေဒသည် ရိုးရှင်းပါသည်။ စတော့ရှယ်ယာများသည် မျှော်မှန်းထားသည်ထက် ကျော်လွန်နေပါသည်။ P/E နိမ့်သောစတော့များသည် သိသာထင်ရှားသောပြဿနာများဖြင့် လူကြိုက်များသောစတော့များဖြစ်သည်။ ရင်းနှီးမြုပ်နှံသူများသည် ၎င်းတို့ထံမှ မျှော်လင့်ချက် အလွန်နည်းပါးသည်။ နိမ့်ကျတဲ့မျှော်လင့်ချက်တွေက မြင့်တဲ့သူတွေထက် ပိုလွယ်တယ်။

လတ်ဆတ်သော ရွေးချယ်မှုများ

ဤသည်မှာ 2023 ခုနှစ်အတွက် စက်ရုပ်စတော့များဖြစ်သည်။

TPG (TPG) သည် တစ်ခု၏ P/E အချိုးဖြင့် အသက်သာဆုံးဖြစ်သည်။ တက္ကဆက်ပြည်နယ် Fort Worth တွင် အခြေခံ၍ TPG သည် အကျုံးဝင်သော ဝယ်ယူမှုများနှင့် ပုဂ္ဂလိက ရှယ်ယာများကို လုပ်ဆောင်သည်။ ၎င်းသည် Blackstone နှင့်ယှဉ်ပြိုင်သည်။BX
, Carlyle အဖွဲ့CG
နှင့် KKRKKR
အခြားသူများအကြား။ အလွန်နိမ့်သော P/E အချိုးသည် လွန်ခဲ့သော လေးလပတ်က ပစ္စည်းရောင်းချမှုမှ ပုံမှန်မဟုတ်သော အမြတ်များကို ထင်ဟပ်ပါသည်။

Guild Holdings ကုမ္ပဏီ၊ကယ်လီဖိုးနီးယား၊ San Diego အခြေစိုက် အပေါင်ခံကုမ္ပဏီတစ်ခုသည် P/E နှစ်ခုအောက်နှင့် ဒုတိယစျေးအသက်သာဆုံးဖြစ်သည်။ ယမန်နှစ်က ချေးငွေထုတ်ပေးခြင်းအတွက် ကောင်းမွန်သော်လည်း အတိုးနှုန်းများ မြင့်တက်လာခြင်းကြောင့် အိမ်ဝယ်သူများကို စိတ်ဓာတ်ကျစေသည့်အတွက် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများသည် 2023 ကိန်းဂဏန်းမှာ ပိုဆိုးလာမည်ဖြစ်သည်။

Alpha & Omega Semiconductor Ltd. (AOSL) သည် ဇွန်လတွင် ကုန်ဆုံးမည့် လက်ရှိဘဏ္ဍာရေးနှစ်အတွက် ခန့်မှန်းခြေဝင်ငွေ နှစ်ဆအောက် P/E ရှိသည်။ ကယ်လီဖိုးနီးယားပြည်နယ် Sunnyvale အခြေစိုက် ကုမ္ပဏီသည် ဖုန်းအားသွင်းကိရိယာများနှင့် အခြားအပလီကေးရှင်းများတွင် အသုံးပြုသည့် ပါဝါတစ်ပိုင်းလျှပ်ကူးကိရိယာများကို ထုတ်လုပ်သည်။

မက်ဆန်
MATX
ဟိုနိုလူလူ၊ ဟာဝိုင်အီမှ၊ ပစိဖိတ်သမုဒ္ဒရာအတွင်း ကုန်စည်တင်သင်္ဘောဖြစ်သည်။ ၎င်းတွင် P/E နှစ်ခုအောက်တွင်ရှိသည်။ ကုန်စည်ပို့ဆောင်ရေးစတော့များ အများအပြားမှာ စျေးနှုံးနိမ့်သောကြောင့် စျေးပေါသော်လည်း Matson သည် လွန်ခဲ့သော 15 နှစ်အတွင်း အမြတ်ငွေကို ပြသခဲ့ပြီး သင့်လျော်သော လက်ကျန်ရှင်းတမ်းတစ်ခုရှိသည်။

Callon Petroleum ကုမ္ပဏီ (CPE) Houston အခြေစိုက် အလတ်စား ရေနံကုမ္ပဏီတစ်ခုဖြစ်သည်။ ၎င်း၏စတော့ရှယ်ယာသည် လွန်ခဲ့သည့်ငါးနှစ်အတွင်း 70% ကျဆင်းသွားပြီး မကြာသေးမီကရရှိသောဝင်ငွေထက် နှစ်ဆထက်နည်းသောဖြင့် ရောင်းချသည်။ ကုမ္ပဏီသည် လွန်ခဲ့သည့် 10 နှစ်အတွင်း 2020 ခုတွင် အရှုံးပေါ်ခဲ့ပြီး XNUMX ခုနှစ်တွင် အရှုံးပေါ်ခဲ့သည်။ သို့သော် အမြတ်များသည် လွန်ခဲ့သည့်နှစ်တွင် အားကောင်းခဲ့သည်။

Alpha Metallurgical Resources (AMR) တွင် အကြွေးများထက် ငွေသား ၈၆ ဆ ပိုမိုခိုင်မာသော လက်ကျန်ရှင်းတမ်းတစ်ခုရှိသည်။ ၎င်းသည် Bristol၊ Tennessee တွင် ဌာနချုပ်ရှိပြီး အနောက်ဗာဂျီးနီးယားနှင့် ဗာဂျီးနီးယားရှိ ကျောက်မီးသွေးတူးဖော်ရေးကုမ္ပဏီဖြစ်သည်။ စတော့ရှယ်ယာသည် ပြီးခဲ့သောနှစ်တွင် နှစ်ဆကျော်တက်လာသော်လည်း နှစ်ခုအောက် P/E ဖြင့်ရောင်းသည်။

United States Steel Co. (ဘ)၊ ပင်ဆယ်လ်ဗေးနီးယား၊ Pittsburgh မှ ဤစာရင်းတွင် ဒုတိယနှစ်ဆက်တိုက် ပေါ်လာသည်။ စတော့ရှယ်ယာများသည် ယမန်နှစ်တွင် စျေးကွက်ကျဆင်းမှုတွင် 5% ခန့် မြင့်တက်လာပြီး ဝင်ငွေနှစ်ဆဖြင့် ရောင်းချသည်။ တစ်ချိန်က နိုင်ငံ၏အကြီးဆုံးကုမ္ပဏီဖြစ်သည့် ကုမ္ပဏီသည် မကြာသေးမီနှစ်များအတွင်း ရုန်းကန်ခဲ့ရသည်။

PBF စွမ်းအင်
PBF
New Jersey၊ Parsipany အခြေစိုက် သန့်စင်ဆေးရည်။ ၎င်းသည် ဓာတ်ဆီ၊ အပူပေးလောင်စာဆီနှင့် လေယာဉ်ဆီများကို ထုတ်လုပ်ပေးသော်လည်း PBF ဓာတ်ဆီဆိုင်ကို သင်ဘယ်တော့မှ မတွေ့ရတော့ပါ။ ၎င်း၏ထုတ်ကုန်များသည် အမှတ်တံဆိပ်မရှိပေ။ စတော့ရှယ်ယာများသည် ပြီးခဲ့သောနှစ်တွင် မြင့်တက်လာသော်လည်း ဝင်ငွေနှစ်ဆနှင့် ခန့်မှန်းခြေဝင်ငွေ ငါးဆဖြင့် ရောင်းချနေဆဲဖြစ်သည်။

Chord စွမ်းအင်
CHRD
ဝင်ငွေနှစ်ဆ၊ ဟူစတန်အခြေစိုက် အလတ်စား ရေနံကုမ္ပဏီတစ်ခုဖြစ်သည်။ Whiting Petroleum နှင့် Oasis Petroleum တို့ကို မနှစ်က ပေါင်းစည်းမှုဖြင့် ဖွဲ့စည်းခဲ့ခြင်းဖြစ်သည်။ နှစ်ဦးစလုံးသည် 2014-2020 ခုနှစ် ကြီးမားသော ရေနံပြတ်တောက်မှုတွင် ဒေဝါလီခံခဲ့ကြရသည်။ မြောက်ဒါကိုတာနှင့် မွန်တာနာတို့တွင် လေ့ကျင့်မှုဖြစ်သည်။

Ryerson Holding (RYI) သည် ချီကာဂိုတွင် ဌာနချုပ်ရှိပြီး US နှင့် China ရှိ စက်မှုသတ္တုများကို ဖြန့်ဖြူးပေးသည်။ ၎င်းသည် 2022 တွင် ကောင်းမွန်သောနှစ်တစ်နှစ်ရှိခဲ့သော်လည်း လွန်ခဲ့သည့်ဆယ်နှစ်အတွင်း XNUMX ကြိမ်ရှုံးခဲ့သည်။ အမေရိကန်-တရုတ် ဆက်ဆံရေးမှာ မပြေလည်မှု မှန်သမျှဟာ ဒီကုမ္ပဏီကို အထောက်အကူ ဖြစ်နိုင်ပါတယ်။

အဆိုပါမှတ်တမ်း

စက်ရုပ်၏ပျမ်းမျှ (ပျမ်းမျှ) ပြန်လာမှုသည် Standard & Poor's Total Return Index အတွက် 15.8% နှင့် 8.3% ဖြစ်သည်။ ပေါင်းစပ်နှစ်အလိုက်ပြန်အမ်းငွေသည် S&P အတွက် 10.1% နှင့် နှိုင်းယှဉ်ပါက 6.7% ဖြစ်သည်။

ကျွန်ုပ်၏ကော်လံရလဒ်များသည် ဟန်ချက်ညီပြီး ဖောက်သည်များအတွက် ကျွန်ုပ်ရရှိသောရလဒ်များနှင့် မရောထွေးသင့်ကြောင်း သတိပြုပါ။ ဒါ့အပြင် အတိတ်က လုပ်ဆောင်မှုတွေက အနာဂတ်ကို မခန့်မှန်းတတ်ပါဘူး။

ယမန်နှစ်က စက်ရုပ်စတော့ရှယ်ယာများသည် 15.6% ကျဆင်းခဲ့ပြီး S&P သည် 18.1% ကျဆင်းခဲ့သည်။ အဆိုးဆုံး အရှုံးသမားကတော့ Smith & Wesson Brands Inc. (SWBI) ထက် ၅၀ ရာခိုင်နှုန်းနီးပါး ကျဆင်းသွားပါတယ်။ အကောင်းဆုံးရရှိသူမှာ Genworth Financial ဖြစ်သည်။GNW
Inc. (GNW) သည် ၃၁ ရာခိုင်နှုန်းခန့် တက်လာခဲ့သည်။

24 နှစ်အတွင်း စက်ရုပ်စတော့ရှယ်ယာများသည် အမြတ် 16 ကြိမ်ပြသခဲ့ပြီး အညွှန်းကိန်း 12 ကြိမ်ကို အနိုင်ယူခဲ့သည်။ ၎င်းသည် မှားယွင်းသော "စနစ်" မဟုတ်ပါ။ ဘာမှမဖြစ်ပါ။ ဒါပေမယ့် အလွန်အမင်းမျက်နှာသာမရတဲ့စတော့ရှယ်ယာတွေက ကြည့်တာနဲ့ထိုက်တန်တယ်လို့ ကျွန်တော်ယုံကြည်ပါတယ်။