Nvidia (NVDA) နှင့် Microsoft (MSFT) တို့အပါအဝင် ကျွန်ုပ်တို့၏အစုစုရှိ တန်ဖိုးကြွယ်ဝသော ကုမ္ပဏီအချို့အတွက် ကျွန်ုပ်တို့ စိုးရိမ်မှု တိုးလာနေပါသည်။ စျေးကြီးသောစတော့ရှယ်ယာများသည် မနှစ်ကကဲ့သို့ပင်၊ Wall Street တွင် မျက်နှာသာမရဘဲ ကျန်နေသေးသည်- နှင့် စီးပွားရေးကျဆင်းမှုစိုးရိမ်မှုများမြင့်တက်လာသည်နှင့်အမျှ ၎င်းတို့အတွက် နေရာပိုရှိလာနိုင်သည်။ Jim Cramer's Charitable Trust ၊ Club အတွက်ကျွန်ုပ်တို့အသုံးပြုသည့်အစုစုရှိ အခြားသောစတော့ရှယ်ယာများသည် တူညီသောတန်ဖိုးဖြတ်မှုအန္တရာယ်ကိုမသယ်ဆောင်ပါ။ ကြည့်ရှုရကျိုးနပ်သည်ဟု ကျွန်ုပ်တို့ယုံကြည်သော အောက်-များစွာသော စတော့အချို့ကို ကျွန်ုပ်တို့ အာရုံစိုက်စေလိုပါသည်။ ကျွန်ုပ်တို့သည် လာမည့် 12 လအတွင်း ခန့်မှန်းရရှိငွေ-တစ်ရှယ်ယာနှုန်းဖြင့် ရှယ်ယာစျေးနှုန်းကို ပိုင်းခြားတွက်ချက်ကာ တွက်ချက်ထားသော ရှေ့ပေါက်စျေးနှုန်းမှ ဝင်ငွေအချိုးများကို အာရုံစိုက်နေပါသည်။ quotient ကို Multiple ဟုခေါ်သည်။ S&P 500 ၏ အလုံးစုံ အစုအဝေးသည် ပြီးခဲ့သောနှစ်တွင် ကျဆင်းသွားခဲ့ပြီး ဇန်နဝါရီ 21 အစောပိုင်းတွင် ဝင်ငွေ 2022x ဝန်းကျင်မှ ကြာသပတေးနေ့တွင် 16.8x ဝန်းကျင်သို့ ကျဆင်းသွားခဲ့သည်။ စတော့ရှယ်ယာအတိုးနှုန်းများ မြင့်မားသော အတိုးနှုန်းများ အပါအဝင် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ ပေးချေလိုသည့် အရာများ အများအပြား ပါဝင်သည် — စတော့ရှယ်ယာ အထွက်နှုန်းများ နှင့် ကုမ္ပဏီတစ်ခု၏ အမြတ်အစွန်း တိုးတက်မှုနှုန်း နှင့် ရွယ်တူများ နှင့် နှိုင်းယှဉ်ပါက ငွေချေးစာချုပ် အထွက်နှုန်း တိုးစေပါသည်။ စတော့ကိုဝယ်ဖို့ရှာနေတဲ့ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတစ်ယောက်အနေနဲ့ P/E ကို ပြောင်းပြန်လှန်ဖို့ ပိုလွယ်ပါတယ်။ ဤအဆင့်မြင့်သော တွေးခေါ်မှုတွင်၊ သင်ပေးဆောင်လိုသော အမြောက်အမြားဖြင့် စတင်ပြီး ၎င်းကို ရှေ့ဆက်ဝင်ငွေ ခန့်မှန်းချက်များဖြင့် မြှောက်ပါ။ အကယ်၍ သင်သည် အစုရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် $10 ၏ ၀င်ငွေ 5 ခုကို သတ်မှတ်ပေးရန် ဆန္ဒရှိနေပါက၊ ၎င်းသည် စတော့စျေးနှုန်း $50 သို့ ဘာသာပြန်ပါသည်။ သို့သော် ယခုအခါ တိုးတက်မှုနှုန်းမှာ သေချာမှုနည်းပါးပြီး အတိုးနှုန်းများ တက်လာသောကြောင့် 10x ရှေ့ဆက်ဝင်ငွေများကို ပေးဆောင်ခြင်းသည် အန္တရာယ်များလွန်းသည်ဟု သင်ထင်မြင်ပါသည်။ ယင်းအစား၊ သင်သည် 8ဆရှေ့ဆက်ဝင်ငွေကို ပေးဆောင်ခြင်းက ပိုသင့်လျော်သည်ဟု သင်ထင်သည်၊ ဆိုလိုသည်မှာ သင်သည် ရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် $40 သာပေးချေရန် ဆန္ဒရှိနေပါသည်။ နောက်ဆုံးတွင် အမြတ်အစွန်းများ ကျုံ့သွားကြောင်း ရှင်းရှင်းလင်းလင်းဖြစ်လာပြီး ကုမ္ပဏီသည် ရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် $5 ရရှိတော့မည်မဟုတ်ပါ။ ခန့်မှန်းချက်များသည် ယခု EPS ကို $4 ခေါ်ဆိုပါသည်။ ဤအခြေအနေတွင်၊ 8x ပေးဆောင်ရသည့် အနာဂတ်ဝင်ငွေသည် ကြွယ်ဝလွန်းသောကြောင့် ၀င်ငွေတိုးတက်မှုနှုန်းမှာ ကြံ့ခိုင်မှုနည်းပါသည်။ သင်သည် အစုရှယ်ယာတစ်ခုလျှင် $7 ၏ 4 ဆရှေ့ဆက်ဝင်ငွေကို ပေးဆောင်လိုကြောင်း ဆုံးဖြတ်ပြီး စတော့စျေးနှုန်း 28 ဒေါ်လာဖြင့် ဘာသာပြန်ဆိုပါသည်။ ဤသည်မှာ သေချာစေရန် ရိုးရှင်းသော ရှင်းလင်းချက်ဖြစ်သည်။ ဒါပေမယ့် ယေဘုယျအားဖြင့် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတွေက ကုမ္ပဏီရဲ့ ၀င်ငွေတိုးတက်မှု နှေးကွေးပြီး ငွေချေးစာချုပ်တွေ ဆွဲဆောင်မှု တိုးလာနေတဲ့ ပတ်ဝန်းကျင်မှာ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူတွေဟာ စတော့ရှယ်ယာတစ်ခုအတွက် ပရီမီယံကို ပေးဆောင်ဖို့ ဆန္ဒနည်းလာတဲ့အခါ စတော့စျေးနှုန်းတွေ ဘာဖြစ်သွားမလဲဆိုတာကို ဖော်ပြပေးမှာ ဖြစ်ပါတယ်။ ယခုအချိန်တွင်၊ စျေးကွက်အတွက် အဓိကပြဿနာမှာ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများ၏ ၀င်ငွေခန့်မှန်းချက်မှာ အလွန်မြင့်မားသည်ဟု ယုံကြည်နေခြင်းဖြစ်သည်။ Federal Reserve က မောက်မာစွာနဲ့ US မှာ ရှိနေရင်၊ စီးပွားရေးသည် ဆက်လက်အားနည်းနေပြီး စီးပွားရေးကျဆင်းမှုသို့ ဦးတည်သွားကာ ကော်ပိုရိတ်အမြတ်အစွန်းများသည် လက်ရှိမျှော်မှန်းထားသည်ထက် ပိုမိုကျဆင်းသွားနိုင်သည်။ ဒါက စတော့ဈေးတွေအပေါ် ဖိအားတွေ တိုးလာစေနိုင်ပါတယ်။ မြင့်မားသောစတော့အများအပြားတွင် ဤကဲ့သို့သောအခြေအနေမျိုးတွင် အမှားအတွက် သေးငယ်သောအနားသတ်ရှိသည်။ ၀င်ငွေအတွက် အနည်းငယ် နိမ့်ကျသော ပြန်လည်ပြင်ဆင်ခြင်းသည်ပင် တန်ဖိုးကြွယ်ဝသော အစုရှယ်ယာများ သိသိသာသာ ကျဆင်းသွားနိုင်သည်။ ဤအချက်ကို စိတ်ထဲမှတ်ထားလျက်၊ ဤသည်မှာ ကျွန်ုပ်တို့၏ ကျိုးကြောင်းဆီလျော်သောစျေးနှုန်း၏ အဓိပ္ပါယ်ဖွင့်ဆိုချက်နှင့် ကိုက်ညီသော ကလပ်စတော့ခြောက်ခုဖြစ်ပြီး၊ ဆိုလိုသည်မှာ ၎င်းတို့သည် S&P 500 ၏ အလုံးစုံတန်ဖိုးတန်ဖိုးထက် ဝန်းကျင် သို့မဟုတ် အောက်တွင် အရောင်းအဝယ်ဖြစ်နေကြသည်။ JNJ mountain 2022-01-05 Johnson & Johnson ၏ပြီးခဲ့သော 12 လအတွင်း စတော့ရှယ်ယာစွမ်းဆောင်ရည်။ Johnson & Johnson (JNJ) သည် လက်ရှိတွင် ဝင်ငွေ 17.4x ဝန်းကျင်တွင် အရောင်းအဝယ်ဖြစ်နေပြီး ကျန်းမာရေးစောင့်ရှောက်မှုကုမ္ပဏီသည် ဤစျေးကွက်တွင် သင့်လျော်သည်ဟု ကျွန်ုပ်တို့ယုံကြည်သော ပိုမိုခံစစ်ဦးတည်သော ကိုယ်ဟန်အနေအထားဖြင့် အံကိုက်ဖြစ်သည်။ ကျွန်ုပ်တို့သည် J&J ၏ အများသူငှာ ရောင်းဝယ်ဖောက်ကားသည့် ကုမ္ပဏီနှစ်ခုသို့ ခွဲထုတ်ရန် နီးကပ်လာသည်၊ ကျွန်ုပ်တို့ ယုံကြည်သည့် ဆုံးဖြတ်ချက်သည် ရှယ်ယာရှင်တန်ဖိုးကို မြှင့်တင်ပေးမည်ဟု ယုံကြည်ပါသည်။ ဗုဒ္ဓဟူးနေ့တွင်၊ Kenvue ဟုအမည်ပေးမည့်ကုမ္ပဏီ၏စားသုံးသူကျန်းမာရေးယူနစ်သည် US သို့တိုင်ကြားခဲ့သည်။ New York စတော့အိတ်ချိန်းတွင် စာရင်းသွင်းရမည့် ငွေရေးကြေးရေးထိန်းညှိသူ။ ဆေးဝါးနှင့် ဆေးဘက်ဆိုင်ရာနည်းပညာဌာနခွဲများသည် J&J အမည်ကို ဆက်လက်ထိန်းသိမ်းထားမည်ဖြစ်ပြီး အနည်းဆုံး Kenvue ၏ 80.1% ကို ပိုင်ဆိုင်မည်ဖြစ်သည်။ META mountain 2022-01-05 လွန်ခဲ့သည့် 12 လအတွင်း Meta Platforms ၏ စတော့ရှယ်ယာစွမ်းဆောင်ရည်။ Meta Platforms (META) ၏ အစုရှယ်ယာများသည် တစ်ချိန်က ပျံတက်နေသော စတော့အတွက် ရက်စက်ကြမ်းကြုတ်သော 16 အပြီးတွင် 2022 ဆ ထက်နည်းသော ရှေ့သို့ ၀င်ငွေ ခန့်မှန်းချက်ဖြင့် ကုန်သွယ်မှုပြုပါသည်။ Meta ၏ ကြော်ငြာဝင်ငွေအပေါ် မှီခိုခြင်းက J&J ထက် စီးပွားရေးအခြေအနေများနှင့် ပိုမိုထိတွေ့စေပါသည်။ သို့သော်၊ စတော့ရှယ်ယာ၏ စျေးကွက်အောက်တွင် အများအပြားသည် နှစ်သိမ့်မှုပေးသည်။ ထို့အပြင် Instagram နှင့် Facebook မိဘများသည် လွန်ခဲ့သည့်နှစ်နှောင်းပိုင်းတွင် ဝန်ထမ်းပေါင်း 11,000 ကျော်ကို အလုပ်မှထုတ်ပယ်ခဲ့ပြီး topline headwind တွင် ကုန်ကျစရိတ်များကို လျှော့ချရန် အရေးကြီးသောခြေလှမ်းတစ်ခုဖြစ်သည်။ HAL mountain 2022-01-05 Halliburton ၏ လွန်ခဲ့သော 12 လအတွင်း စတော့စွမ်းဆောင်ရည်။ ရေနံမြေဝန်ဆောင်မှုပေးသူ Halliburton (HAL) သည် ကျွန်ုပ်တို့ထံမှ အလွန်ကျိုးကြောင်းဆီလျော်မှုရှိသော တန်ဖိုးတစ်ခုဖြစ်သည့် အကြမ်းဖျင်း 13 ဆ ရှေ့တိုးဝင်ငွေဖြင့် အရောင်းအဝယ်လုပ်ပါသည်။ စတော့ရှယ်ယာသည် ၎င်း၏ငါးနှစ်တာပျမ်းမျှ P/E 17.2 အောက်တွင်ရှိပြီး FactSet အရ၊ ကုမ္ပဏီ၏အရင်းခံလုပ်ငန်းသည် ကောင်းမွန်စွာလုပ်ဆောင်နေပါသည်။ စီမံခန့်ခွဲမှုသည် လုပ်ငန်းကို ခံနိုင်ရည်ရှိအောင် ကူညီပေးသင့်သည့် ယခင်နှစ်များထက် ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုနည်းပါးသည့် နှစ်ရှည်တူးဖော်မှုစက်ဝန်းအကြောင်း ပြောဆိုထားသည်။ ကျွန်ုပ်တို့သည် ကျွန်ုပ်တို့၏ရာထူးတွင် ဒီဇင်ဘာ 7 တွင် ရှယ်ယာပေါင်း 150 ပေါင်းထည့်ထားသောကြောင့် Halliburton သည် XNUMX% ကျော်တက်သွားသည်။ 16 ။ ကျွန်ုပ်တို့၏အခြားစွမ်းအင်စတော့သုံးမျိုးဖြစ်သည့် Pioneer Natural Resources (PXD)၊ Devon Energy (DVN) နှင့် Coterra Energy (CTRA) - သည်လည်း S&P 500 အောက်တွင် ကောင်းမွန်စွာထိန်းသိမ်းထားသည်။ ဗုဒ္ဓဟူးနေ့တွင် ကျွန်ုပ်တို့၏ 25 PXD ရှယ်ယာဝယ်ယူမှုဖြင့် သက်သေပြခဲ့သော ဤအဖွဲ့ကို ကျွန်ုပ်တို့ နှစ်သက်ပါသည်။ Morgan Stanley MS mountain 2022-01-05 Morgan Stanley ၏ပြီးခဲ့သော 12 လအတွင်း စတော့ရှယ်ယာစွမ်းဆောင်ရည်။ ရှေ့ဆက်ဝင်ငွေ 12 ဆအောက်တွင်သာရှိသော Morgan Stanley (MS) သည် ကျွန်ုပ်တို့၏အစုစုရှိ ငွေကြေးစတော့နှစ်ခုထဲမှ တစ်ခုဖြစ်သည်။ မိုးကုပ်စက်ဝိုင်းတွင် ဆုတ်ယုတ်မှုဖြစ်နိုင်သော်လည်း လက်ရှိတန်ဖိုးများအတိုင်း ၎င်းကို ပိုင်ဆိုင်ရန် အဆင်ပြေပါသည်။ ၎င်းသည် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများကို ၎င်းတို့၏ စိတ်ရှည်မှုအတွက် ဆုချသည့် နှစ်အလိုက် အမြတ်ဝေစု အကြမ်းဖျင်း 3.6% ကို ပေးဆောင်ပြီး ကုမ္ပဏီသည် စက်တင်ဘာလကုန်တွင် သုံးလအတွင်း ဒေါ်လာ 2.6 ဘီလီယံတန်ဖိုးရှိ စတော့ရှယ်ယာများကို ပြန်လည်ဝယ်ယူခဲ့သည်။ 30 ။ Morgan Stanley သည် ကျွန်ုပ်တို့၏သေတ္တာအားလုံးကို အမြတ်အစွန်းအတွက် အမှန်တကယ်လုပ်ဆောင်သော ကုမ္ပဏီတစ်ခုအနေဖြင့် စစ်ဆေးပြီး ရှယ်ယာရှင်များထံ အရင်းအနှီးပြန်ပေးကာ စျေးနှုန်းသင့်တင့်ပါသည်။ WFC တောင်ကြီး 2022-01-05 Wells Fargo ၏ လွန်ခဲ့သော 12 လအတွင်း စတော့ရှယ်ယာစွမ်းဆောင်ရည်။ Wells Fargo (WFC)— ကျွန်ုပ်တို့၏အစုစုရှိ အခြားဘဏ် — သည် ရှေ့သို့ 8.3x ဖြင့် အရောင်းအ၀ယ်ပြုလုပ်ပြီး လေ့လာသုံးသပ်သူများမှ သဘောကျနှစ်သက်ကြသည်။ စီးပွားရေးကျဆင်းမှုစိုးရိမ်မှုများသည် စတော့ရှယ်ယာပေါ်တွင် အလေးချိန်ရှိနိုင်သော်လည်း Wells Fargo ၏ချေးငွေအစုစုသည် အရည်အသွေးအလွန်မြင့်မားသည်။ ဘဏ်သည် Federal Reserve ၏ မြင့်မားသော အတိုးနှုန်းများမှလည်း အကျိုးခံစားခွင့်ရှိသည်။ ကုမ္ပဏီအား ယခင်က စည်းမျဉ်းစည်းကမ်း ကန့်သတ်ချက်များကို ရရှိရန် ကြိုးပမ်းနေသောကြောင့် ကုမ္ပဏီကို လှည့်ပတ်ဇာတ်လမ်းအဖြစ် ရှုမြင်ပါသည်။ F mountain 2022-01-05 Ford Motor ၏ လွန်ခဲ့သော 12 လအတွင်း စတော့ရှယ်ယာစွမ်းဆောင်ရည်။ Ford (F) သည် ကျွန်ုပ်တို့၏အစုစုတွင် အနိမ့်ဆုံးစျေးနှုန်းမှ ၀င်ငွေဆပွားများထဲမှ တစ်ခုဖြစ်ပြီး 7x အောက်သာရှိသည်။ ဂျင်မ်က လက်ရှိအဆင့်မှာ စတော့ကို ဝယ်မယ်လို့ ကြာသပတေးနေ့မှာ ပြောပြီး မော်တော်ယာဥ်ထုတ်လုပ်တာကို သဘောကျပါတယ်။ ဒီဇင်ဘာလတွင် Ford ၏ ငွေရှာသည့် F စီးရီးပစ်ကပ်ထရပ်ကားများသည် ၎င်းတို့၏ရောင်းအားအကောင်းဆုံးလကို 2022 တွင် စာရင်းသွင်းခဲ့သည် — လပေါင်းများစွာ ပြတ်တောက်မှုများကြောင့် ရရှိနိုင်မှု ကန့်သတ်ခံရပြီးနောက် အပြုသဘောဆောင်သည့်လက္ခဏာဖြစ်သည်။ ကျွန်ုပ်တို့သည်လည်း ကုမ္ပဏီ၏လျှပ်စစ်ကားဗျူဟာကို နှစ်သက်ကြသည်။ (Jim Cramer's Charitable Trust ရှိ စတော့စာရင်းအပြည့်အစုံကို ဤနေရာတွင် ကြည့်ပါ။) Jim Cramer နှင့် CNBC ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုကလပ်တွင် စာရင်းသွင်းသူအနေဖြင့် Jim ကုန်သွယ်မှုမပြုမီ ကုန်သွယ်မှုသတိပေးချက်ကို သင်ရရှိမည်ဖြစ်ပါသည်။ Jim သည် ၎င်း၏ ပရဟိတယုံကြည်မှုအစုစုတွင် စတော့ရှယ်ယာတစ်ခုကို မဝယ်မီ သို့မဟုတ် ရောင်းချခြင်းမပြုမီ ကုန်သွယ်မှုသတိပေးချက်တစ်ခုပေးပို့ပြီးနောက် 45 မိနစ်စောင့်ဆိုင်းသည်။ Jim သည် CNBC TV တွင်စတော့ရှယ်ယာတစ်ခုအကြောင်းပြောနေပါက၊ ကုန်သွယ်မှုသတိပေးချက်ကိုထုတ်ပြန်ပြီးနောက် 72 နာရီစောင့်ဆိုင်းရသည်။ အထက်ဖော်ပြပါ ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုကလပ်၏ အချက်အလက်များသည် ကျွန်ုပ်တို့၏ စည်းမျဥ်းစည်းကမ်းများနှင့် ပုဂ္ဂိုလ်ရေးဆိုင်ရာ မူဝါဒများနှင့် အကျုံးဝင်သည်၊ ကျွန်ုပ်တို့၏ ငြင်းဆိုချက်နှင့်အတူ . ရင်းနှီးမြုပ်နှံမှုကလပ်နှင့်ချိတ်ဆက်ရာတွင် ပံ့ပိုးပေးထားသည့် သင့်လက်ခံရရှိသည့်အချက်အလက်များ၏ အရည်အချင်းအရ ငွေကြေးဆိုင်ရာတာဝန် သို့မဟုတ် တာဝန်မရှိပါ သို့မဟုတ် ဖန်တီးထားသည်။
Halliburton ရေနံတွင်းတူးသူသည် အိုကလာဟိုးမား၊ Stillwater အနီးတွင် ဇန်နဝါရီ 27 ရက်၊ 2016 တွင် ရေတွင်းခေါင်းရင်းတွင် အလုပ်လုပ်သည်။
J. Pat Carter | Getty ပုံများ
ကျွန်ုပ်တို့သည် ကျွန်ုပ်တို့၏အစုရှယ်ယာအကြိုက်များအပါအဝင် ကျွန်ုပ်တို့၏အစုစုရှိ တန်ဖိုးကြွယ်ဝသော ကုမ္ပဏီအချို့အတွက် စိုးရိမ်မှုများ တိုးလာနေပါသည်။ Nvidia က (NVDA) နှင့် Microsoft က (MSFT)။ စျေးကြီးသောစတော့ရှယ်ယာများသည် မနှစ်ကကဲ့သို့ပင်၊ Wall Street တွင် မျက်နှာသာမရဘဲ ကျန်နေသေးသည်- နှင့် စီးပွားရေးကျဆင်းမှုစိုးရိမ်မှုများမြင့်တက်လာသည်နှင့်အမျှ ၎င်းတို့အတွက် နေရာပိုရှိလာနိုင်သည်။
အရင်းအမြစ်- https://www.cnbc.com/2023/01/06/these-6-club-stocks-look-reasonably-priced-as-wall-street-shuns-high-flyers.html